Привет студент

Кафедра  банковского дела и страхования

 

Факультет экономики и управления

 

Курсовая работа

 по курсу «Финансы и кредит»

“Сущность и причины появления банков”

 

Содержание

 

Введение………………………………………………………………………….2

1 История развития, виды и современное состояние банковских систем……4

1.1 История развития банковского дела………………………………………...4

1.2 Мировые банковские системы………………………………………………5

1.2.1 Банковская система Канады……………………………………………….6

1.2.2 Банковская система Великобритании…………………………………......9

1.2.3 Банковская система России: история ее формирования, современное состояние и направления дальнейшего развития……………………………….11

1.3 Современная банковская система и ее роль в накоплении и концентрации ссудного капитала…………………………………………………………………17

2. Центральные банки. Сущность, функции и роль в регулировании экономики

2.1 История возникновения и сущность центральных банков…………………25

2.2 Основные функции центральных банков…………………………………….27

2.3 Банк России как орган контроля и регулирования деятельности коммерческих банков………………………………………………………………37

Заключение………………………………………………………………………….42

 

Введение

 

 

Современное банковское дело—это очень динамичный бизнес во всем мире и в России в частности. В России банковский бизнес в полном своем объеме очень молод, тем не менее он уже успел пройти все основные фазы становления и падения, характерные для стран с устоявшейся рыночной экономикой.

Процесс экономических преобразований в России начался с реформи­рования банковской системы, которая продолжает развиваться и модерни­зироваться и в настоящее время. Развитие бан­ковской системы является одной из основ развития экономики государства.

В курсовой работе рассматривается как отдельная область бизнеса, которая имеет свою историю, область функционирования и структуру управления. Роль банков в экономике очень велика. В процес­се своей деятельности они вступают во взаимоотношения как с другими банками и клиентами разных форм собственности, так и с различными субъектами хозяйственной жизни страны.

С учетом этого в основу рассмотрения деятельности банка положен комплексный подход, который позволяет связать деятельность банков с процессами воспроизводства и развития экономики.

Основными задачами курсовой работы являются:

─ приобретение базовой подготовки в сфере деятельности банковс­ких систем;

─ овладение широким крутом вопросов, связанных с деятельностью раз­личных видов банков в современной России и экономически развитых странах;

─ изучение системы отношений внутри банковского сектора при обя­зательном регулировании их Центральным банком России в условиях ры­ночной экономики.

Цель курсовой работы- на основе исследования эволюции банковской системы определение места и роли банковской системы России в механизме регулирования рыночной экономики, выявление основных направлений ее развития.

В первой главе рассмотрена история развития, виды и современное состояние банковских систем. Сравнивается банковская система Канады, Великобритании и России.

Термин «банк» происходит от итальянского слова «банко», что означа­ет лавка, скамья или конторка, за которой менялы оказывали свои услуги. С древнейших времен потребности общественной жизни заставля­ли людей заниматься посреднической деятельностью, выражавшейся во взаимных платежах, связанных с обращением монет, различных по весу и содержанию драгоценных металлов.

Во второй главе более подробно рассматриваются центральные банки. Сущность, функции и роль в регулировании экономики.

Центральный банк России интересуют в первую очередь состояние и устойчивость банковской системы страны. Он анализирует степень соблюдения банками экономических нормативов, периодичность отчис­лений в централизованные фонды и определяет эффективность государ­ственного регулирования банковской деятельности. Центральный банк сегодня является ключевым элементом финан­сово-кредитной системы любого развитого государства. Он выступает проводником официальной денежно-кредитной политики. В свою оче­редь, денежно-кредитная политика наряду с бюджетной составляет ос­нову всего государственного регулирования экономики.

 

1 История развития, виды и современное состояние банковских систем

1.1 История развития банковского дела

Термин «банк» происходит от итальянского слова «банко», которое означало лавку, скамью или конторку, за которой менялы оказывали свои услуги.

С древнейших времен потребности общественной жизни заставля­ли людей заниматься посреднической деятельностью, которая выража­лась во взаимных платежах, связанных с обращением монет, различных по весу и содержанию драгоценных металлов.

Во многих источниках, дошедших до наших времен, можно встретить данные о вавилонских банкирах, принимавших процентные вклады и вы­дававших ссуды под письменные обязательства и под залог различных ценностей. Историки отмечали, что в VIII в. до н.э. Вавилонский банк принимал вклады, платил по ним проценты, выдавал ссуды и даже вы­пускал банковские билеты. Выделялась деятельность банкирского дома Игиби, который стал своего рода Ротшильдом древнего Вавилона. Опе­рации банкиров Игиби были весьма разнообразны. Этот банкирский дом производил на комиссионных началах покупки, продажи и платежи за счет клиентов; принимал денежные вклады; предоставлял кредит клиен­там, за что получал вместо процентов право на плоды урожая с полей дол­жника; выдавал ссуды под расписку и под залог. Банкирский дом Игиби также выступал в качестве поручителя по сделкам. Вавилонский предок современных банкиров не чурался участвовать в товарищеских торговых предприятиях в качестве финансирующего вкладчика.

Наконец, есть указание еще на одну функцию, исполнявшуюся бан­кирами Игиби, — роль советчика и доверенного лица при составлении разного рода актов и сделок. Кроме того, в Вавилоне зародились рос­товщичество и меняльное дело.

Наряду с частными банкирами крупные денежные операции проводи­ли храмы. В основном они занимались хранением запасных фондов и со­кровищ, а также давали городам долгосрочные ссуды под небольшие по тому времени проценты. Сохранились сведения о городском займе, кото­рый был выдан Делосским храмом на пять лет из расчета 10% годовых.

Во времена античности, когда преобладало натуральное хозяйство, наиболее характерными были натуральные займы (например, в Греции займы под аренду земли).

В древнем Египте банковское дело находилось в ведении государства. По достоверным данным, древнеегипетские банки кроме фискальной фун­кции осуществляли следующие операции: покупку, продажу и размен мо­нет; выдачу ссуд; ипотечные и ломбардные операции; учет обязательств до наступления срока; прием вкладов. В папирусах содержится инфор­мация о деятельности египетских банкиров в качестве советников по уп­равлению клиентскими имениями и переводам.

В античный Рим банковское дело было «завезено» из Греции. Как и в Афинах, римские банкиры также имели свои заведения на форуме.

В Англии, ставшей в XVII в. самой передовой индустриальной стра­ной, первыми банкирами были, как правило, золотых дел мастера. Вско­ре после того, как в торговых сделках начали использовать золото, ста­ло очевидным, что как покупателям, так и торговцам неудобно и небезопасно каждый раз при заключении сделок перевозить, взвешивать и проверять на чистоту золото. Поэтому укоренилось правило: отдавать золото на хранение золотых дел мастерам, которые имели подвалы или специальные кладовые и могли за плату предоставить их. Получив зо­лотой вклад, золотых дел мастер выдавал вкладчику квитанцию. Вско­ре товары стали обмениваться на квитанции золотых дел мастеров. Кви­танции, таким образом, превратились в раннюю форму бумажных денег.

Бумажные деньги (квитанции), находившиеся в обращении, полно­стью обеспечивались золотом. Видя готовность людей принимать кви­танции в качестве бумажных денег, золотых дел мастера начали осозна­вать, что хранимое ими золото востребуется редко, в результате чего количество еженедельно и ежемесячно вкладываемого золота стало пре­вышать количество изымаемого. Затем какому-то сообразительному зо­лотых дел мастеру пришла в голову идея, суть которой заключалась в том, что выпуск бумажных денег может превышать количество имею­щегося золота. Этот золотых дел мастер и стал направлять избыточные бумажные деньги в обращение, давая под процент ссуды торговцам, про­изводителям и потребителям. Так зародилась банковская система час­тичных резервов. Если, например, золотых дел мастер давал в ссуду сум­му, равную количеству находящегося на хранении золота, то общая стоимость денег вдвое превышала стоимость золота, и резервы состав­ляли 50% стоимости выпущенных бумажных денег.

Мировая банковская система формировалась в ходе эволюционно­го процесса, длившегося в течение нескольких веков. Первые банки воз­никли на рубеже XVI — XVII вв.: так, купеческие гильдии ряда горо­дов (Венеции, Генуи, Милана, Амстердама и др.) создали так называемые жиробанки для осуществления безналичных расчетов между своими клиентами. Первый акционерный Английский банк был учрежден в 1694 г. и получил от правительства право выпуска банкнот.

 

 

 

 

1.2 Мировые банковские системы на современном этапе

В настоящее время следует выделить два основных типа организации кредитно-банковских систем в развитых странах:

─ кредитно-банковская система с центральным банком;

─ кредитно-банковская система с федеральным резервом.

До 1999 г. в развитых капиталистических государствах, к которым можно отнести Японию, Германию, Великобританию, Францию, Ита­лию, Швейцарию, Нидерланды и Бельгию, с некоторыми вариациями действовала банковская система с независимым центральным банком. Система федерального резерва использовалась только в Соединенных Штатах Америки.

При переходе России к капиталистическому пути развития также была внедрена банковская система с независимым центральным банком.

До 1999 г. основными государствами-конкурентами, претендующими на обслуживание международных экономических связей в своих банков­ских системах, были Япония, США и Германия. Валюты этих стран, бе­зусловно, являлись резервными на протяжении 20 последних лет. Тем не менее такая ситуация не устраивала другие развитые европейские госу­дарства, на долю которых вместе с Германией приходилось около 25% объема мирового экспорта (тогда как доля США составляла примерно 12%, а Японии — только 9,5%). При этом около 50% международных ва­лютных резервов, включая СДР и права на кредит МВФ, были в долла­рах США, 13% — в немецких марках, а 7% — в японских иенах и 7%— в ЭКЮ («суррогатная» валюта, применяемая для обслуживания междуна­родных долгов).

Рассмотрим банковские системы ряда стран, экономика которых находится в разных стадиях развития.

 

 

1.2.1 Банковская система Канады

 

 

По уровню развития экономики Канада входит в число 7 ведущих промышленно развитых стран мира. Важное место в экономическом по­тенциале страны занимает сектор финансовых услуг, который по резуль­татам обследования, рассмотренного Всемирным экономическим фору­мом в 1998 г., занимал 6-е место среди 53 государств по уровню конкурентоспособности и 1-е место в мире по показателю стабильности.

Финансовый сектор Канады весьма диверсифицирован. В число его основных участников включаются: местные и иностранные банки, кре­дитные учреждения и кооперативные кассы, страховые компании, стра­ховые агенты и брокеры, трастовые компании, взаимные фонды, диле­ры по ценным бумагам, пенсионные менеджеры и консультанты по инвестициям, специализированные финансовые компании.

По оценкам Ассоциации канадских банков (АКБ), Канада распола­гает одной из самых эффективных и надежных банковских систем в мире. Она включает 54 кредитных учреждения с общим объемом акти­вов 1,3 трлн. долл., 8211 банковских филиалов. В банковском секторе занято 221 ООО человек.

Первое кредитное учреждение было открыто в Канаде в 1817 г. Од­нако формирование банковской системы относится к 1933 г., когда Ко­миссия Макмиллана провела первую проверку деятельности сектора фи­нансовых услуг, который в то время состоял из 10 банков. Следует отметить, что с тех пор банковская система Канады не претерпела осо­бых изменений в количественном отношении, поскольку и сегодня в стра­не зарегистрировано 11 канадских банков. Вместе с тем в результате зна­чительного роста банковского капитала, появления новых продуктов и разнообразия предлагаемых услуг в этой системе произошли существен­ные сдвиги. До середины XX в. банковский бизнес был ограничен при­влечением денежных вкладов населения и предоставлением ссуд корпо­ративным клиентам. Однако постепенно сфера банковских услуг расширялась, открывая дорогу новым направлениям деятельности.

Закон о банковской деятельности 1967 г. разрешил ипотечное кредито­вание и выдачу ссуд на приобретение товаров широкого потребления. Ди­версификация предлагаемых услуг получила дальнейшее развитие в 1987 и 1992 гг., когда в финансовое законодательство Канады были внесены допол­нения, разрешающие банкам заниматься операциями с ценными бумагами и трастовой деятельностью. Тем не менее, несмотря на расширение возмож­ностей для ведения операционной деятельности, основой банковского биз­неса остается привлечение вкладов и предоставление кредитов.

В соответствии с законом о банковской деятельности на территории Канады различают два типа банков: банки категории I (Schedule I banks) и банки категории II (Schedule II banks).

В категорию I включены только местные банки, акционерами кото­рых является широкий круг лиц; при этом в одних руках не может на­ходиться более 10% акций банка. По состоянию на июнь 1999 г. в эту категорию входили 8 банков: Bank of Montreal, The Bank of Nova Scotia, Canadian Imperial Bank of Commerce, Canadian Western Bank, Laurentian Bank of Canada, National Bank of Canada, Royal Bank of Canada, The Toronto-Dominion Bank.

В категорию II включены все иностранные банки и те местные кре­дитные учреждения, акционерами которых является ограниченный круг лиц; при этом один акционер может владеть более чем 10% акций. По состоянию на июнь 1999 г. в эту категорию входили 3 местных и 43 до­черних иностранных банка, получивших канадскую банковскую лицен­зию. На рисунке 1 представлена банковская система Канады.

 

Правительство

O.S.F.I   Федеральное агентство

 

 

 

 

 

Банки 1-й категории

Банки 2-й категории

Кредитные союзы и корпоративные кассы

Трасты

 

C.D.I.C.         Корпорация страховых вкладов

 

 

 

 

 

            Рисунок 1 ─ Банковская система Канады

 

Банковская система Канады считается одной из самых конкурентос­пособных в мире. Согласно данным Всемирного экономического фору­ма, спрэд процентных ставок финансовых учреждений Канады (своеоб­разный индикатор конкурентоспособности) — самый низкий среди промышленно развитых стран мира. Этот показатель составляет для Ка­нады менее 2%, в то время как для США, следующих непосредственно за Канадой, он находится на уровне около 4%.

По оценке МВФ, канадская банковская система является наиболее концентрированной по сравнению с аналогичными системами промыш-ленно развитых государств мира: активы 5 крупнейших банков Канады составляют 86% общего объема активов банковской индустрии страны. По данным Департамента финансов Канады, на долю 6 крупнейших бан­ков Канады приходится свыше 70% всех депозитов и примерно 90% всех банковских активов, в то время как активы 5 остальных канадских бан­ков составляют всего 2% общего объема активов.

Регулирование банковской деятельности является прерогативой федерального правительства и определяется Законом о банковской де­ятельности, который обновляется раз в пять лет. Вместе с тем, с учетом диверсифицированного характера банковских услуг, отдельные направ­ления банковской деятельности (такие как трастовые услуги, дилинг ценных бумаг и некоторые другие), осуществляемые через дочерние структуры, подлежат регулированию на уровне провинций.

В Канаде вопросами регулирования и надзора за всеми финансовы­ми учреждениями занимается Служба управляющего финансовыми уч­реждениями (OSFI), которая имеет статус федерального агентства. Одна из задач OSFI состоит в том, чтобы защитить вкладчиков от непредви­денных потерь в случае осложнения финансового положения кредитного учреждения. С этой целью, в частности, создана Канадская корпорация страхования вкладов (CDICJ). CDICJ страхует вклады клиентов кре­дитных учреждений, которые являются членами Корпорации. Страху­емые средства включают сберегательные и чековые счета, срочные вкла­ды, переводные векселя и дорожные чеки, а также трэвел-чеки, выданные учреждениями, входящими в CDICJ.

Устойчивость банковской индустрии Канады в особенности прояви­лась во время международного финансового кризиса в начале 1980-х гг. и в период обвала рынка недвижимости в Канаде в начале 1990-х гг., которые канадская система пережила без особых проблем.

В 1996 г. в банковское законодательство Канады были внесены не­которые изменения, направленные на дальнейшее укрепление надежности и устойчивости финансовых учреждений. Указанные изменения пре­дусматривают, в частности, создание механизма для контролирования системных рисков в крупных клиринговых и расчетных системах, а так­же вмешательство в дела проблемных банков на ранней стадии возник­новения проблем. При этом под системным риском понимается «эффект домино», при котором несостоятельность одного финансового института или платежной системы может привести к несостоятельности других институтов и систем в результате существующей между ними связи.

Правительство Канады принимает активные меры по защите инте­ресов клиентов в финансовом секторе. В рамках этих мер создается Агент­ство финансовых потребителей, которое должно заниматься вопросами информирования потребителей об их правах в секторе финансовых ус­луг и следить за исполнением федеральных законов по защите прав по­требителей. Кроме того, создается независимый орган — Служба упол­номоченного по финансовым вопросам (CFSO) для рассмотрения жалоб частных лиц и предприятий малого бизнеса в отношении неправомерных действий финансовых учреждений.

В 1996 г. по решению канадского правительства был создан специаль­ный орган — Рабочая группа по вопросам развития сектора финансовых услуг Канады. В рамках предложенных Рабочей группой структурных преобразований банковско-финансового сектора планируется заменить существующую классификацию банков (категории I и II) на трехступен­чатую систему, основанную на размере акционерного капитала.

 

 

1.2.2 Банковская система Великобритании

 

 

Банковская статистика Великобритании делит все финансовые институты на две группы : собственно банковский сектор и небанковские финансовые учреждения. Данные представлены в виде таблицы 1.

 

Таблица 1 ─ Финансовые институты Великобритании

 

 

Банковский сектор	Коммерческие банки (в том числе клиринговые банки) Учетные дома Торговые банки Иностранные и консорциальные банки
Небанковские финансовые учреждения	Строительные общества Страховые компании Инвестиционные компании Пенсионные фонды Кредитные союзы

 

 

Рассмотрим банковскую систему Великобритании.

В современных экономических условиях, рамках которых развиваются многие государства в мире, дискуссия о роли и функциях цент­ральных банков, начавшаяся практически с момента их возникновения, получила дополнительный импульс. Эффективность финансовой поли­тики, которую осуществляет центральный банк, многие банковские спе­циалисты связывают с его полномочиями и степенью независимости от правительственных органов.

Остановимся подробнее на сердце британской банковской системы — Банке Англии  которая представлена на рисунке 2.

 

 

Рисунок 2 ─ Банковская система Великобритании

 

Многочисленные функции, которые выполняет Банк Англии, мож­но разделить на две группы:

1 группа — прямые профессиональные обязанности, вытекающие из банковского статуса (депозитно-ссудные, расчетные и эмиссионные операции);

2 группа — контрольные функции, с помощью которых государ­ство вмешивается в работу денежно-кредитной системы, пытаясь воз­действовать на ход экономических процессов.

Существует множество функций, но все они ориентированы на до­стижение трех главных целей. В их числе:

─  поддержка стоимости национальной валюты, главным образом с помощью операций на рынке, согласованных с правительством, иными словами, реализация денежной политики;

─ обеспечение стабильности финансовой системы как через прямой контроль над банками и участниками финансовых рынков Сити, так и путем обеспечения устойчивой и эффективной системы платежей;

─ обеспечение и повышение эффективности и конкурентоспособно­сти финансовой системы внутри страны и укрепление позиций Лондон­ского Сити в качестве ведущего международного финансового центра.

Как любой другой банк, Банк Англии предоставляет своим клиентам ряд услуг. Однако клиенты Банка Англии отличаются от клиентов других бан­ков. Можно выделить три наиболее важные группы клиентов:

─ Коммерческие клиринговые банки. Все клиринговые банки име­ют счета в Банке Англии. В операциях клиринга используются счета клиринговых банков в Банке Англии. Эти банки обязаны сохранять оп­ределенную сумму на счете, и не имеют права превышать ее. Эта норма резервов и обеспечивает главный источник дохода Банка Англии.

─ Центральные банки других стран имеют счета и держат золото в Банке Англии и могут вести дела в Лондоне через Банк Англии.

Правительство Великобритании держит счета в Банке Англии;
таким образом, платежи, налоги в бюджет и платежи из бюджета на со-
циальные нужды проводятся через счета Банка Англии.

Банк Англии обладает формальной независимостью от правитель­ства, хотя работает под руководством Министерства финансов.

Выполняя свою роль на внутренних денежных рынках, Банк Анг­лии влияет на процентные ставки в краткосрочном аспекте. Являясь банком правительства и банком банков, Банк Англии способен доста­точно точно предсказать характер потоков платежей со счетов прави­тельства на счета коммерческих банков и наоборот, и действовать в за­висимости от обстоятельств. Чтобы не работать с каждым банком индивидуально, Банк Англии использует учетные дома в качестве посредника. Это специализирован­ные дилеры, которые имеют запасы торговых векселей и куда главные банки помещают лишнюю наличность. Учетные дома пользуются услу­гами Банка Англии, который может обеспечить наличные средства, ку­пив ценные бумаги учетных домов либо предоставив им ссуды. Ставки, по которым производятся эти операции, влияют на процентные ставки для экономики в целом. Когда Банк Англии изменяет эту ставку, коммер­ческие банки, как правило, сразу же меняют свою базисную ставку, по ко­торой определяется ставка по депозитам и ставка ссудного процента.

С 6 мая 1997 г. Банк обладает оперативным правом регулирования процентных ставок. Цель данного регулирования — обеспечение цено­вой стабильности (в соответствии с целевым показателем инфляции, определяемым правительством в бюджетном послании) и поддержка правительственной экономической политики, включая задачи по обес­печению экономического роста и занятости. Банк публикует ежеквар­тальный отчет об инфляции. Задача обеспечения ценовой стабильнос­ти в настоящее время считается достигнутой, если индекс розничных цен равен примерно 2,5%.

Решения по процентным ставкам принимаются банковским Комите­том по денежной политике (Monetary Policy Committee — МРС). Коми­тет собирается ежемесячно. В состав Комитета входят 4 постоянных члена и 4 эксперта, назначаемых канцлером Казначейства (он же министр фи­нансов).

В настоящее время банковский надзор и надзор за операторами де­нежного рынка включается в сферу ответственности Банка Англии. Од­нако планируется передача этих функций специальному органу — Financial Services Authority.

В настоящее время функционируют более 500 банков, имеющих раз­решение на прием депозитов. Банк Англии осуществляет надзор прак­тически за каждым из них. Действует специальная схема защиты депо­зитов. Обычно она покрывает 90% вклада (включая накопленные проценты). При этом банк, участвующий в схеме, ограничивает выпла­ты одному вкладчику до 18 тыс. фунтов стерлингов.

 

 

 

           1.2.3 Банковская система России: история ее формирования, современное состояние и направления дальнейшего развития

 

 

Корни российских банков уводят нас вглубь отечественной истории, в эпоху Великого Новгорода (XII—XV вв.). Уже в то время осуществ­лялись банковские операции, принимались денежные вклады, выдава­лись кредиты под залог и т.д.

Первый в России акционерный коммерческий банк начал свои опера­ции в 1864 г. в г. Санкт-Петербурге. Второй коммерческий банк — Москов­ский Купеческий банк — открылся в 1866 г.

До 1861 г. банковская система России была представлена в основном дворянскими банками и банкирскими фирмами. Первые кредитовали по­мещиков под залог их имений, вторые — промышленность и торговлю. Процветало ростовщичество, функционировали фондовые биржи.

После отмены крепостного права банковская система получила бур­ное развитие: был создан Государственный банк, возникли общества вза­имного кредита. В 1914—1917 гг. кредитная система России включала: Государственный банк, коммерческие банки, общества взаимного кре­дита, городские общественные банки, учреждения ипотечного кредита, кредитную кооперацию, сберегательные кассы, ломбарды.

Ведущая роль принадлежала Государственному банку и акционер­ным коммерческим банкам. Общества взаимного кредита и городские общественные банки осуществляли кредитование средней и мелкой тор­гово-промышленной буржуазии. Учреждения ипотечного кредита вклю­чали: два государственных земельных банка (Крестьянский поземель­ный и Дворянский поземельный); 10 акционерных земельных банков; 36 губернских и городских кредитных обществ. Земельные банки пре­доставляли преимущественно долгосрочные кредиты помещикам и за­житочным крестьянам. Губернские и особенно городские кредитные об­щества выдавали ссуды под залог земли и городской недвижимости.

Развитие кредитной кооперации в России было тесно связано с по­явлением кулачества. Сберегательные кассы, будучи государственными учреждениями, использовали вклады для вложения в государственные ценные бумаги. Деятельность ломбардов, выдававших ссуды под залог вещей, носила ростовщический характер. В 1914 г. действовали 115 фон­довых бирж. Самой крупной была Петербургская.

В 1917 г. в результате национализации были конфискованы акционер­ные капиталы частных банков, которые стали государственной собствен­ностью. Была также установлена государственная монополия на банков­ское дело, произошло слияние бывших частных банков и Госбанка России в единый общегосударственный банк РСФСР, были ликвидированы ипо­течные банки и кредитные учреждения, обслуживающие среднюю и мел­кую городскую буржуазию, и запрещены операции с ценными бумагами.

В целом кредитная кооперация не была национализирована, одна­ко, обслуживающий ее Московский народный (кооперативный) банк был национализирован, а его правление переизбрано в кооперативный отдел Центрального управления Народного банка РСФСР.

В результате национализации сложилась банковская система, осно­ванная на следующих принципах: государственная монополия на бан­ковское дело (все кредитные учреждения принадлежали государству); слияние всех кредитных учреждений в единый общегосударственный банк; сосредоточение в банках всего денежного оборота страны.

До Октябрьской революции кредитная система России включала в себя центральный банк, систему коммерческих и земельных банков, стра­ховые компании и ряд специализированных финансовых институтов. В период нэпа вместе с развитием товарных отношений и рынка произош­ло частичное возрождение разрушенной в годы революции и гражданс­кой войны кредитной системы. Однако она была представлена только дву­мя уровнями: Госбанком в качестве центрального банка и довольно разветвленной сетью акционерных коммерческих банков, кооперативных коммунальных банков, сельхозбанков, кредитной кооперации, а также обществами взаимного кредита, сберегательными кассами.

В 1930-е гг. кредитная система была реорганизована, следствием чего стали ее чрезмерное укрупнение и централизация. По существу, остал­ся лишь один уровень, включавший Госбанк, Строительный банк, Банк для внешней торговли. Такая структура кредитной системы отражала не столько объективные экономические потребности народного хозяйства, сколько политизацию экономики, выразившуюся в ускоренной индус­триализации и насильственной коллективизации. Кредитная система «подгонялась» под политические амбициозные установки, лишенные в ряде случаев экономической основы.

Результатом подобной реорганизации банковской системы стало выхо­лащивание самого понятия кредитной системы и сущности кредита Банков­ская система была органически встроена в командно-административную мо­дель управления, находилась в полном политическом и административном подчинении у правительства и, прежде всего, у министра финансов.

Вместо разветвленной кредитной системы остались три банка и система сберкасс. За рамки кредитной системы была вынесена система страхования. Такие преобразования отразили ликвидацию рыночных отношений в широ­ком смысле слова и переход на административную систему управления.

 

Основными недостатками банковской системы, существовавшей до реформы 1987 г., были:

—    отсутствие вексельного обращения;

—    выполнение банками, по существу, роли второго госбюджета; ,

—    списание долгов предприятий, особенно в сельском хозяйстве;

—    операции перекредитования всех сфер хозяйства;

—    потеря банковской специализации;

—    монополизм, обусловленный отсутствием у предприятий альтер­нативных источников кредита;

—    низкий уровень процентных ставок;

—    слабый контроль банков (на базе кредита) за деятельностью в раз­личных сферах экономики;

—    неконтролируемая эмиссия кредитных денег.

Реорганизация банковской системы в 1987 г. носила прежний админист­ративный характер. Монополию трех банков сменила монополия (точнееоли-гополия) нескольких. В новую банковскую систему вошли: Госбанк, Агро­промбанк, Промстройбанк, Жилсоцбанк, Сбербанк, Внешэкономбанк. Из них были вновь созданы только Агропромбанк и Жилсоцбанк, остальные оказа­лись лишь реорганизованными и переименованными прежними банками.

Реорганизация 1987 г. породила больше негативных, чем позитив­ных моментов:

—    банки продолжали базироваться на прежней единой форме соб­ственности — государственной;

—    сохранился их монополизм, увеличилось лишь число монополистов;

—    реформа проводилась в отсутствие новых экономических механизмов;

—    не существовало выбора кредитного источника, поскольку сохра­нялось закрепление предприятий за банками;

—    продолжалось распределение кредитных ресурсов между клиен­тами по вертикали;

—    банки по-прежнему субсидировали предприятия и отрасли, скры­вая их низкую ликвидность;

—    не были созданы денежный рынок и торговля кредитными ресурсами;

—    увеличились издержки на содержание банковского аппарата;

разгорелась «банковская война» за разделение текущих и ссудных счетов;

—    реорганизация не затронула деятельность страховых учреждений важных источников кредитных ресурсов.

Объективно был необходим второй этап банковской реформы, на­правленный на комплексную реконструкцию системы экономических отношений в области кредита. Он начался в 1988 г. с создания первых коммерческих банков, которые были призваны стать фундаментом для формирования рыночных отношений и структур в банковской сфере. Создание такого рынка означало замену административно-командных отношений гибкими (экономическими) методами перемещения финан­совых ресурсов в сферы наиболее эффективного применения.

Банки должны были превратиться в опорные пункты развития и ре­гулирования рыночных отношений в России.

В целях создания системы денежно-кредитного регулирования, адек­ватной складывающимся рыночным отношениям, были изменены статус Государственного банка и его роль в народном хозяйстве страны. Банк был выведен из подчинения правительству и получил, таким образом, необхо­димую экономическую независимость. После обретения Россией сувере­нитета на базе Госбанка был создан Центральный банк России на основе концепции, принятой в государствах с развитой рыночной экономикой.

В результате в нашей стране практически сформировалась двухуров­невая банковская система: I уровень — Центральный банк России, II уровень — коммерческие банки и другие финансово-кредитные учреж­дения, осуществляющие отдельные банковские операции.

За минувшие годы банковская система России прошла этапы актив­ного развития и периоды кризисов. Основные показатели представлены в таблице 2.

 

Таблица 2 ─ Показатели формирования системы кредитных организаций России

 

Показатель	1.01.1999 г.	1.01.2000г.	1.07.2003г.	1.10.2005г.	1.04.2007г
Зарегистрировано банков	2483	2378	2318	2205	1980
из них: действующих	1476	1349	1331	1322	1325
в том числе имеют: валютные лицензии генеральные лицензии	634 263	669 242	725 244	744 244	822 270

 

 

Самая крупная группа российских коммерческих банков — около половины — это банки, организованные по инициативе отдельных групп предпринимателей. Здесь вся власть принадлежит правлениям банков, их организаторам.

Заметную роль в банковской сфере России играет примерно треть коммерческих банков — бывшие специализированные и отраслевые бан­ки со значительным участием государства в их капиталах. Эти банки рас­полагают достаточно большим собственным капиталом, активами, необ­ходимым количеством филиалов, что позволяет им постоянно пополнять собственную кредитную базу и увеличивать обороты.

Особую роль в кредитной системе России играет Сберегательный банк РФ. Широкая сеть филиалов (более 30 тыс.), огромная финансо­вая мощь дает Сбербанку возможность предоставлять населению услу­ги, недоступные пока в таких масштабах другим коммерческим банкам: прием от граждан и инкассирование коммунальных, налоговых, страхо­вых платежей; выплата пенсий и пособий, зарплаты. Ни один из ком­мерческих банков не выдает физическим лицам столько кредитов, как Сбербанк РФ, — на строительство жилья, обустройство крестьянских и фермерских хозяйств, на различные, неотложные нужды, в качестве помощи малому и среднему бизнесу. Но неповоротливость столь огром­ной структуры не позволяет эффективно использовать сосредоточенные в Сберегательном банке РФ финансовые ресурсы.

На современном этапе рыночных преобразований в народном хозяй­стве России роль банков резко возросла. С одной стороны, они активно способствуют движению экономики в сторону рынка, с другой — энер­гично помогают хозяйственному прогрессу важнейших ее секторов. Не­смотря на инфляцию, коммерческие банки начинают финансировать про­мышленное и аграрное производство, торговлю, малый и средний бизнес.

Общие тенденции, свойственные развитой экономике, начинают проявляться и в России.

Отдельно стоит отметить казначейскую систему, которая начала раз­виваться в Российской Федерации. Она призвана обслуживать бюджет­ные средства государства. Правда, ее функционирование на текущем эта­пе недостаточно четко подкреплено законодательными актами. В результате этого возникают негативные тенденции, которые наблюдают­ся в финансовой сфере из-за непродуманности функционирования каз­начейства. Примером может служить «лихорадка» межбанковских ста­вок в моменты окончания сроков уплаты налогов юридическими лицами, так как происходит перетекание денег со счетов коммерческих банков в казначейство и временное уменьшение краткосрочной ликвид­ности всей системы коммерческих банков. Ситуация складывается по­добным образом из-за того, что распределение средств казначейством ведется независимо от сроков уплаты налогов юридическими лицами.

Основные итоги прошедших лет показывают, что действия Банка Рос­сии и Правительства Российской Федерации, направленные на реструк­туризацию банковской системы и улучшение состояния банковской сфе­ры, дали свои положительные результаты и позволили закрепить и развить позитивные тенденции, начало которым было положено в 1999 г. Совокупные активы банковской системы выросли в номинальном выражении более чем в 1,5 раза. Доля активов в иностранной валюте в совокупных активах банковской системы сократилась.

Совокупные кредиты реальному сектору экономики за этот период так­же выросли. По данным банковской отчетности, существенно улучшилось качество кредитного портфеля: удельный вес просроченной задолженнос­ти в общем объеме кредитов реальному сектору экономики снизился в 1,5 раза, а доля сомнительных и безнадежных ссуд — почти в 2 раза.

Благоприятные условия для рекапитализации банков способствова­ли закреплению тенденции роста капитала банковской системы за счет роста уставного капитала.

 

Перед отечественными банками стоит задача наращивания их капи­тализации. Для достижения уровня капитализации хотя бы банков стран

Центральной и Восточной Европы потребуется порядка 10 млрд. долл. (данное обстоятельство и стало причиной смягчения политики ЦБ по привлечению в банки иностранного капитала). При этом следует пони­мать: с одной стороны, непрозрачность структуры собственности и биз­нес-операций российских банков служит барьером для интенсивного притока иностранного капитала, с другой - более высокий уровень про­центных ставок в России удерживает в нашей стране средства, привле­ченные иностранными банками.

Однако наряду с некоторыми благоприятными тенденциями, кото­рые ни в коем случае нельзя переоценивать, развитие банковской сис­темы России по-прежнему осложняет ряд нерешенных проблем.

Во-первых, высокий уровень риска, который сопровождает осуще­ствление капиталовложений в реальный сектор экономики, препятству­ет активизации кредитной деятельности банков. Доля кредитов реаль­ному сектору экономики в совокупных активах банковской системы в настоящее время составляет всего около одной трети, а удельный вес кредитов отечественных банков в объеме инвестиций в основной капи­тал (по данным Госкомстата России) не превышает 3%.

Главными факторами рисков являются: низкий темп структурных преобразований в отечественном народном хозяйстве, несовершенство системы налогообложения, низкая кредитоспособность многих отече­ственных предприятий, недостаточный уровень раскрытия ими инфор­мации, а также слабость нормативно-правовой базы, обеспечивающей права кредиторов.

Указанные факторы приводят к значительной концентрации кредит­ных рисков у ограниченного круга заемщиков (доля крупных кредит­ных рисков в активах банковской системы составляет около 30%).

Во-вторых, следствием дефицита надежных финансовых инструмен­тов стало накопление у банков значительного объема свободных денеж­ных средств.

В-третьих, сложившаяся структура ресурсной базы банков по сроч­ности (преобладание краткосрочных обязательств) является фактором, сдерживающим развитие кредитных операций отечественных банков.

В-четвертых, несмотря на то, что сохраняется положительная тен­денция капитализации банковской системы, наблюдается отставание темпов наращивания капитальной базы от темпов роста активов и обя­зательств банков.

Некоторые проблемы банковского сектора имеют структурный ха­рактер и тесно связаны с общим состоянием экономики, уровнем раз­вития денежных отношений и правовой базы. К числу таких проблем можно отнести неэффективность систем управления рисками и внутрен­него контроля многих кредитных организаций, недостаточную в ряде случаев достоверность раскрываемой банками информации об их фи­нансовом состоянии, отсутствие системы гарантирования вкладов.

 

 

1.3 Современная банковская система и ее роль в накоплении и концентрации ссудного капитала

 

 

Рассмотрение различных банковских систем позволило сформули­ровать основные признаки современной банковской системы.

Банк — это автономное, независимое, коммерческое предприятие. Это главное, что следует выделить для понимания его сущности. Ко­нечно, банк — это не завод, не фабрика, но у него, как у любого пред­приятия, есть свой продукт. Продуктом банка являются, прежде все­го, формирование платежных средств (денежной массы), а также разнообразные услуги в виде предоставления кредитов, гарантий, по­ручительств, консультаций, управления имуществом. Деятельность банка носит производительный характер.

В условиях рынка банки являются ключевым звеном, питающим на­родное хозяйство дополнительными денежными ресурсами; они перерас­пределяют денежные ресурсы из области их избыточности в область их дефицита. Современные банки не только торгуют деньгами, но одновре­менно являются и аналитиками рынка. По своему местоположению бан­ки оказываются ближе всего к бизнесу, его потребностям, меняющейся конъюнктуре. Таким образом, рынок неизбежно выдвигает банк в число основополагающих, ключевых элементов экономического регулирования.

Банк — кредитно-финансовое предприятие, которое сосредоточивает временно свободные денежные средства (вклады), предоставляет их во временное пользование в виде кредитов, посредничает во взаимных пла­тежах и расчетах между предприятиями, учреждениями или отдельны­ми лицами, регулирует денежное обращение в стране, включая выпуск (эмиссию) новых денег.

Банковская система — совокупность различных видов нацио­нальных банков и кредитных учреждений, действующих в рамках обще­го денежно-кредитного механизма. Эта система включает Центральный банк, сеть коммерческих банков и других кредитно-расчетных центров. Центральный банк, реализуя государственную эмиссионную и валют­ную политику, является ядром резервной системы. Коммерческие бан­ки осуществляют все виды банковских операций.

 

Банковские системы используются для решения текущих и страте­гических задач:

—    обеспечения экономического роста;

—    регулирования инфляции;

—    регулирования платежного баланса.

Характерная черта банковской системы (наряду с концентрацией бан­ков) — их достаточно широкая специализация. Существуют центральные (эмиссионные), коммерческие, инвестиционные, ипотечные, сберегатель­ные и другие банки. По этой причине, с одной стороны, возникает кон­курентная борьба банков за привлечение ресурсов, за надежную и выгод­ную клиентуру, за высокие доходы; с другой стороны, отсюда проистекает и стремление усилить государственное регулирование деятельности бан­ков (в отношении клиентуры, банковских процентов и др.).

Современные кредитно-банковские системы имеют сложную, много­звенную структуру. Если за основу классификации принять характер ус­луг, которые учреждения финансового сектора предоставляют своим кли­ентам, то можно выделить три важнейших элемента кредитной системы:

—    центральный (эмиссионный банк);

—    коммерческие банки;

—    специализированные финансовые учреждения (страховые, сберегательные и т.д.).

В ходе исторического развития возникли сегментированные и уни­версальные банковские системы.

Сегментированная система предполагает жесткое законодательное разделение сфер операционной деятельности и функций отдельных ви­дов финансовых учреждений. Подобные структуры сложились, напри­мер, в США и Японии.

При универсальной структуре закон не содержит ограничений от­носительно отдельных видов операций и сфер финансового обслужива­ния. Все кредитно-финансовые институты могут осуществлять любые виды сделок и предоставлять клиентам полный набор услуг. Такой тип универсальных банков сложился в Великобритании. Большую роль в функционировании банковского сектора играет высокая степень само­контроля финансовых институтов, строгое соблюдение ими обычаев и традиций, выработанных банковским сообществом.

В странах с развитой рыночной экономикой сложились двухуров­невые банковские системы. Верхний уровень системы представлен цен­тральным (эмиссионным) банком либо резервной системой (например, в США). На нижнем уровне действуют коммерческие банки, подразде­ляющиеся на универсальные и специализированные (инвестиционные банки, сберегательные банки, ипотечные банки, банки потребительско­го кредита, отраслевые банки, внутрипроизводственные банки) и небан­ковские кредитно-финансовые институты (инвестиционные компании, инвестиционные фонды, страховые компании, пенсионные фонды, лом­барды, трастовые компании, инкассаторские агентства и др.).

Центральный (эмиссионный) банк в большинстве стран принадлежит государству. Но даже если государство формально не владеет его капи­талом (США, Италия, Швейцария) или владеет частично (Бельгия — 50%, Япония — 55%), все равно центральный банк выполняет функции государственного органа. Центральный банк обладает монопольным правом на выпуск в обращение (эмиссию) банкнот — основной состав­ляющей налично-денежной массы. Он хранит официальные золотова­лютные резервы, проводит государственную политику, регулируя кре­дитно-денежную сферу и валютные отношения. Центральный банк участвует в управлении государственным долгом и осуществляет кас­соворасчетное обслуживание бюджета государства.

В кредитной системе центральный банк играет роль «банка банков», т.е. хранит обязательные резервы и свободные средства коммерческих бан­ков и других учреждений, предоставляет им ссуды, выступает в качестве «кредитора последней инстанции», организует национальную систему взаимозачетов денежных обязательств либо непосредственно через свои отделения, либо через специальные расчетные палаты (расчетно-кассовые центры). В России, как в ряде других стран (например, в Китае), в связи с широким развитием в условиях рыночной экономики коммерческих банков важной функцией Центрального банка стало лицензирование, т.е. выдача разрешений на различные виды деятельности коммерческих бан­ков. Законом определено, на каких условиях и какие документы должны быть представлены для лицензирования коммерческих кредитных учреж­дений. Центральный банк ведет общегосударственную книгу регистрации банков. Иностранные банки, их филиалы также могут осуществлять бан­ковские операции только с момента их регистрации в этой книге. Цент­ральный . Цент­ральный Министерством финансов определяет порядок создания страховых и резервных фондов, которые формируют­ся за счет прибыли банков и предназначаются для покрытия возможных убытков коммерческих банков. Являясь «банком банков» и организато­ром всей кредитной системы в стране, Центральный банк в целях под­держания надежности и обеспечения стабильности банковской системы имеет право при обнаружении нарушений коммерческими банками уста­новленных нормативов применять соответствующие меры воздействия. Так, в случае систематических нарушений нормативов, неисполнения предписания относительно сроков проведения банковских операций, при подведении итогов года с убытками, при возникновении ситуации, кото­рая угрожает интересам клиентов коммерческого банка, Центральный банк может ставить вопрос перед учредителями КБ о его финансовом оз­доровлении, о реорганизации такого банка и даже о его полной ликвида­ции. В качестве санкции при наступлении обязательств может быть на­значена временная администрация по управлению банком на период финансового оздоровления (санации).

Коммерческие банки — основное звено кредитной системы. Они вы­полняют практически все виды банковских операций. Исторически сло­жившимися функциями коммерческих банков являются: прием вкладов на текущие счета, краткосрочное кредитование промышленных и торго­вых предприятий, осуществление расчетов между ними. В современных условиях коммерческим банкам удалось заметно расширить прием сроч­ных и сберегательных вкладов, средне- и долгосрочное кредитование, со­здать систему кредитования населения (потребительского кредита).

Коммерческие банки организуются на паевых или акционерных на­чалах и могут различаться: по способу формирования уставного капи­тала (с участием государства, иностранного капитала и др.), по специа­лизации, по территории деятельности, видам совершаемых операций и т.д. Средства коммерческих банков подразделяются на: собственные (ус­тавный фонд, резервный и другие фонды, образованные за счет прибы­ли); привлеченные (средства на счетах предприятий, их вклады и депо­зиты, вклады граждан и т.д.).

Инвестиционные операции коммерческих банков связаны в основ­ном с куплей-продажей ценных бумаг правительства и местных органов власти. После кризиса 1929—1933 гг. в США, Франции, Великобрита­нии, в ряде других стран коммерческим банкам запрещено участвовать в выпуске и покупке ценных бумаг частных предприятий небанковско­го сектора. Этот запрет в настоящее время преодолевается путем откры­тия банком трастовых отделов и с помощью учреждения трастовых ком­паний, управляющих имуществом клиентов по доверенности (в США 2/3 этого имущества представлено ценными бумагами корпораций).

Коммерческие банки выполняют расчетно-комиссионные и торго-во-комиссионные операции, занимаются факторингом, лизингом, актив­но расширяют зарубежную филиальную сеть и участвуют в многонаци­ональных консорциумах (банковских синдикатах).

Инвестиционные банки (в Великобритании — эмиссионные дома, во Франции — деловые банки) специализируются на эмиссионно-учреди-тельных операциях. По поручению предприятий или государства, нуж­дающихся в долгосрочных вложениях и прибегающих к выпуску акций и облигаций, инвестиционные банки берут на себя определение разме­ра, условий, срока эмиссии, выбор типа ценных бумаг, а также обязан­ности по их размещению и организации вторичного обращения. Учреж­дения этого типа гарантируют покупку выпущенных ценных бумаг, приобретая и продавая их за свой счет или организуя для этого банков­ские синдикаты, предоставляют ссуды покупателям акций и облигаций. Хотя доля инвестиционных банков в активах кредитной системы срав­нительно невелика, они благодаря их информированности и учредитель­ским связям играют в экономике важнейшую роль.

Сберегательные банки (в США — взаимосберегательные банки, в ФРГ — сберегательные кассы) — это, как правило, небольшие кредитные учреждения местного значения, которые объединяются в национальные ассоциации и обычно контролируются государством, а нередко и принад­лежат ему. Пассивные операции сберегательных банков включают в себя прием вкладов от населения на текущие и другие счета. Активные опера­ции представлены потребительским и ипотечным кредитами, банковски­ми ссудами, покупкой частных и государственных ценных бумаг. Сбере­гательные банки выпускают кредитные карточки.

Ипотечные банки — учреждения, предоставляющие долгосрочный кредит под залог недвижимости (земли, зданий, сооружений). Пассивные операции этих банков заключаются в выпуске ипотечных облигаций. Ипо­течный кредит — это долгосрочная ссуда, выдаваемая ипотечными, ком­мерческими банками, страховыми и строительными обществами и про­чими финансово-кредитными учреждениями под залог земли и строений производственного и жилого назначения. Ипотечный кредит применяется главным образом в сельском хозяйстве, а также в жилищном и других ви­дах строительства. В результате увеличивается размер производительно используемого капитала.

Коммерческими банками, фирмами — поставщиками оборудования, финансовыми компаниями предоставляются кредиты промышленно-торговым корпорациям под залог машин и оборудования. В этом слу­чае сумма ипотечного кредита ниже рыночной стоимости закладывае­мого оборудования и других активов корпораций. Кроме того, размеры ипотечного кредита уменьшаются в зависимости от степени износа зак­ладываемого оборудования.

Процентные ставки по ипотечному кредиту определяются спросом и предложением и дифференцируются в зависимости от финансового состояния заемщика.

Ипотечный кредит широко распространен в странах с рыночной эко­номикой. Ссуды выделяются на жилищное и производственное строи­тельство под высокий процент (10—20%).

Банки потребительского кредита функционируют в основном за счет кредитов, полученных в коммерческих банках, и выдачи краткос­рочных и среднесрочных ссуд на приобретение дорогостоящих товаров длительного пользования и т.д.

Главную роль в банковском деле играют банковские группы, в со­ставе которых выделяются головная компания (крупный банк — хол­динг), филиалы (дочерние общества), а также представительства, аген­тства, отделения.

Банковский холдинг — холдинговая компания, владеющая пакетами акций и иных ценных бумаг других компаний и осуществляющая опера­ции с этими ценными бумагами. Помимо чистых холдингов, занимающих­ся только указанными операциями, существуют смешанные холдинги, которые, кроме того, ведут предпринимательскую деятельность в различ­ных сферах экономики. В этом случае холдинг создается, как правило, в связи с основанием головной компанией дочерних производственных фирм. Холдинговые компании могут иметь сложную структуру, когда го­ловной холдинг контролирует через систему участий, т.е. через владение акциями, дочерних компании-холдинга, которые, в свою очередь, явля­ются держателями акций различных фирм. Материнская (головная) хол­динговая компания получает прибыль за счет дивидендов на акции до­черних компаний, которые она контролирует, а также в некоторых случаях за счет перевода части прибыли дочерних компаний на основе специаль­ных соглашений. Холдинг обычно выступает в качестве собственника кон­трольного пакета акций, что позволяет ему оказывать решающее влияние на функционирование подконтрольных компаний. Как правило, холдин­ги могут принимать различные правовые формы: общества с ограничен­ной ответственностью, товарищества, компании, акционерные общества.

Наиболее распространены холдинги, организованные как акционерные общества (в том числе и с участием государства).

В банковском деле, как и в промышленности, свободная конкурен­ция неизбежно вызывает концентрацию. Одни банки поглощаются бо­лее могущественными конкурентами, другие, формально сохраняя са­мостоятельность, фактически попадают под власть более сильных соперников. Происходит слияние, «сплетение» банков. Число банков со­кращается, но вместе с тем увеличиваются их размеры, возрастает объем операций. В каждой стране выделяются немногие крупнейшие банки, на счетах которых накапливаются огромные суммы свободных средств, .... ожидающих прибыльного применения.

Конкуренция наблюдается как между отдельными банками, так и меж­ду крупнейшими союзами банковского капитала. У последних все более усиливается стремление к монополистическому соглашению, к объедине­нию банков. Крупные финансовые операции — размещение государствен­ных займов, организация крупных акционерных обществ — все чаще осуще­ствляются не каким-либо отдельным банком, а в рамках соглашения между несколькими ведущими банками.

Централизация банковского капитала проявляется в слиянии круп­ных банков в крупнейшие банковские объединения, в росте филиаль­ной сети крупных банков. Банковские объединения — это банки-гиган­ты, играющие господствующую роль в банковском деле.

Существует открытая и скрытая формы концентрации банков. Фор­мы возникновения банковских монополий представлены на рисунке 3.

 

Рисунок 3 ─  Формы возникновения банковских монополий

 

Открытая форма концентрации банков — увеличение банковских ресур­сов при уменьшении числа банков за счет краха мелких банков, поглощения их крупными кредитными организациями и слияния крупных банков в круп­нейшие. Скрытая форма подразумевает фактическое превращение банков, сохраняющих свою юридическую самостоятельность, в дочерние компании более крупных, скупающих пакеты их акций, или использование ресурсов мелких банков в активных операциях крупных.

Концентрация, достигнув высшей ступени развития, порождает мо­нополию, т.е. возникновение объединений банков или банков-гигантов, играющих господствующую роль в банковском деле и имеющих наибо­лее высокие прибыли.

К банковским монополиям относятся:

— банковские картели — соглашения банков путем установления единообразных процентных ставок, одинаковой дивидендной полити­ки и т.п., что, с одной стороны, в определенной мере ограничивает их самостоятельность, но, с другой стороны, позволяет снизить риски и повысить прибыльность;

—  банковские синдикаты или консорциумы — соглашения между несколькими банками для совместного проведения крупных финансо­вых операций (например, по выпуску и размещению ценных бумаг), осу­ществить которые один банк не в состоянии;

—  банковские тресты — полное слияние банков на основе объеди­нения собственности на капитал этих банков и управления ими;

— банковские концерны — объединения многих банков, формально сохраняющих самостоятельность, под финансовым контролем одного крупного банка, скупившего контрольные пакеты их акций. Например, в США имеются группы, которые представляют собой совокупность бан­ков, контролируемых одной холдинг-компанией, т.е. акционерным обще­ством, специально созданным для приобретения акций других фирм. Крупнейшая из холдинг-компаний — «Уэстерн бэнк корпорейшн».

В условиях монополизированного банковского капитала усиливает­ся конкуренция как между монополиями, так и внутри них.

В сфере банковского кредита происходит укрупнение его размеров, увеличение сроков и превращение кредита из орудия свободной конку­ренции в орудие господства крупнейших банков. Укрупнение кредита яв­ляется следствием концентрации промышленных предприятий и банков и приводит к более тесному их взаимодействию.

С целью завоевания новых ниш на рынке банки усиленно развива­ют нетрадиционные финансовые услуги: соглашение РЕПО-договор о получении краткосрочного займа под залог быстрореализуемых ценных бумаг (с погашением кредита в форме обратного выкупа этих бумаг в обусловленные сроки и по установленной цене), лизинг, факторинг, кре­дитование под залог недвижимости, гарантийные и трастовые операции, страхование кредитов, информационное обслуживание, выпуск платеж­ных карточек по туризму и развлечениям и пр.

Ведущие позиции на мировом рынке ссудных капиталов занимают транснациональные банки (ТНБ), которые представляют собой новый тип международного банка и посредника в сфере интернациональной миграции капитала.

ТНБ — это крупнейшие банковские учреждения, достигшие такого уровня международной концентрации и централизации и сращивания с промышленными монополиями, который предполагает их реальное уча­стие в экономическом разделе мирового рынка ссудных капиталов и кре­дитно-финансовых услуг. Деятельность ТНБ носит международный ха­рактер, что связано с высокой долей зарубежных операций, а также обусловлено зависимостью от внешнего рынка при работе с мобилизуе­мыми и используемыми средствами. У ТНБ имеется обширная сеть за­рубежных подразделений. Особое значение приобретает создание зару­бежных отделений ТНБ в так называемых налоговых гаванях с целью  сокрытия прибылей от налогообложения и сделок, запрещенных законом.

Для ТНБ типична тенденция к усилению картелизации международ­ной банковской деятельности и многомасштабная деятельность круп­нейших банковских монополий на мировом рынке по размещению ев­ронот, еврооблигаций и евроакций.

ТНБ преимущественно занимаются организацией капиталообмена. Депозитная база их диверсифицирована по кругу вкладчиков, географии и объемам накоплений ссудного капитала. Для ТНБ характерен «много­валютный» аспект управления депозитами, что позволяет им в зависи­мости от состояния международного рынка варьировать объемы своих депозитов, выраженных в разных валютах.

ТНБ являются главными кредиторами на евровалютном рынке, где ра­стущая часть их кредитов предоставляется центральным банкам и правитель­ствам. Особенность рынка евровалют заключается в том, что он не ограни­чен национальными законодательствами и фактически является основным источником финансирования дефицитов платежных балансов стран.

Еврорынок — часть мирового рынка ссудных капиталов, на котором осуществляются валютные, депозитные и кредитные операции на раз­ные сроки и в дифференцированных валютах. На еврорынке банки осу­ществляют безналичные депозитно-ссудные операции в иностранных валютах за пределами стран-эмитентов этих валют, т.е. в евровалютах. Одна из его особенностей — отсутствие государственного контроля над его деятельностью.

Начало функционирования еврорынка восходит к концу 1950-х гг. Сначала возник рынок евродолларов (т.е. долларов США, инвестируемых за пределами Соединенных Штатов Америки).

На еврорынке согласно срокам операций разделяют:

─ евровалютный рынок (краткосрочные операции);

─ основе «пролонгации кредита»;

─ еврооблигационный рынок (облигационные займы).

Евровалютный рынок используется ТНБ для пополнения своих ресур­сов, поэтому они одновременно выступают и кредиторами и заемщиками. Интернационализация хозяйственных связей привела к увеличению чис­ла и видов кредитных операций, а также к расширению эмиссионно-учредительского и посреднического дела, связанного с выпуском международ­ных займов и торговлей ценными бумагами.

Главным стимулом роста мощности ТНБ стала научно-техническая революция. Широкое внедрение ЭВМ существенно снижает затраты живого труда и уменьшает банковские издержки. На базе ЭВМ ТНБ концентрируют у себя эмиссию кредитных карточек — платежных до­кументов. ТНБ монополизировали национальные рынки ссудных капи­талов. ТНБ управляют межстрановыми расчетами.

 

 

 

2 Центральные банки. Сущность, функции и роль в регулировании экономики

 

2.1 История возникновения и сущность центральных банков

 

 

На ранних стадиях развития капитализма отсутствовало четкое раз­граничение между центральными (эмиссионными) и коммерческими банками. Коммерческие банки широко практиковали выпуск банкнот как один из источников мобилизации капитала. По мере развития кре­дитной системы происходил процесс централизации банкнотной эмис­сии в немногих крупных коммерческих банках, в результате чего моно­польное право выпуска банкнот закреплялось за одним банком. Первоначально такой банк назывался эмиссионным или национальным, а в дальнейшем — центральным банком (ЦБ), что соответствовало его главенствующему положению в кредитной системе.

Первые ЦБ возникли 300 лет назад (Шведский Риксбанк в 1668 г.), но повсеместное распространение и современное значение они приоб­рели только в последние десятилетия XX в.

Исторически существовало два пути образования центральных бан­ков. Одни из них стали центральными в результате длительной истори­ческой эволюции. Это имело место главным образом в странах, где ка­питалистические отношения сложились сравнительно рано (в середине XIX — начале XX вв.). Так, Банк Англии стал эмиссионным центром в 1844 г., Банк Франции — в 1848 г., Банк Испании — в 1874 г.

В эпоху государственно-монополистического капитализма получил большое развитие процесс национализации центральных банков, ранее имевших статус акционерных. Национализацию акционерных банков ускорили экономический кризис 1929—1933 гг. и Вторая мировая вой­на, усилившие тенденции государственно-монополистического развития экономики. В 1938 г. был образован государственный Банк Канады, в 1942 г. — Банк Японии, в 1946 г. — Банк Англии и Банк Франции.

Другие банки (федеральные банки США, образованные в 1913 г., центральные банки многих латиноамериканских государств) с самого начала были учреждены как эмиссионные центры.

После Второй мировой войны были созданы государственные эмис­сионные институты в ФРГ — Бундесбанк (1957 г.) и Австрии — Резер­вный банк Австрии (1960 г.).

В современных условиях в большинстве стран центральные банки, по сути, являются государственными даже в тех случаях, когда формаль­но не принадлежат государству. Например, государству принадлежит лишь часть капитала Швейцарского национального банка, 55% капита­ла Банка Японии, 50% капитала национального банка Бельгии.

Сегодня центральный банк — ключевой элемент финансово-кредит­ной системы любого развитого государства. Он выступает проводником официальной денежно-кредитной политики. В свою очередь, денежно-кредитная политика наряду с бюджетной составляет основу всего госу­дарственного регулирования экономики.

Исторически ЦБ обычно формировались как акционерные компа­нии, наделенные особыми полномочиями. Термин «центральный банк» подразумевал самый крупный банк, находящийся в самом центре бан­ковской системы. Затем ЦБ постепенно монополизировали некоторые специфические функции, а на определенном этапе власти национали­зировали ЦБ (акционерный статус при этом мог сохраняться, как, на­пример, у Банка Италии или Национального банка Австрии).

В большинстве случаев капитал ЦБ полностью принадлежит государ­ству, но акционерами могут быть коммерческие банки и другие финансовые институты. ЦБ по сравнению с коммерческими банками стали скромными по масштабам капиталов, операций и балансов, их функции и методы воз­действия на банковскую систему модифицировались. Вместе с тем их сущ­ность в принципе не изменилась и заключается в посредничестве между го­сударством и остальной экономикой, в регулировании кредитных потоков.

Чаще всего ЦБ подотчетен парламенту (или специальной парламен­тской комиссии). Управляющий ЦБ не входит в правительство, и его назначение не совпадает по срокам с формированием нового кабинета.

Назначение может производиться монархом, президентом, парламентом, но правительство, опирающееся на парламентское большинство, впра­ве провести свою кандидатуру (которую часто предлагает официально). Высшее руководство ЦБ может быть не ограничено в сроке пребыва­ния в должности (Дания, Финляндия, Норвегия) или назначаться на длительный срок, например на 7 лет — в Ирландии, Австралии, Канаде, Нидерландах, 8 лет — в ФРГ.

Существенная степень независимости ЦБ обусловлена его задача­ми, которые в любой стране обычно определяются как поддержание де­нежно-кредитной и валютной стабильности в целях обеспечения анти­инфляционного экономического роста.

С другой стороны, независимость ЦБ имеет объективные пределы, так как его принципиальные противоречия с правительством могут от­рицательно сказаться на эффективности экономической политики, ко­торую оно проводит. Поэтому прослеживается тенденция к усилению влияния правительства в лице, прежде всего, министра финансов. На­пример, в Великобритании независимость Банка Англии начала посте­пенно уменьшаться с момента его национализации в 1946 г., а с прихо­дом в 1979 г. к власти консерваторов этот процесс ускорился. Во многих странах высшие полномочия правительства и министерства финансов по отношению к ЦБ закреплены законодательно.

Вместе с тем ЦБ имеют официальное право на высказывание соб­ственного мнения, обладают рядом преимуществ, а право прямых при­казов со стороны министерства финансов применяется крайне редко. Какие бы функции ни возлагались на ЦБ, он всегда является органом регулирования, сочетающим черты банка и государственного ведомства.

Законодательно эмиссионная монополия за ЦБ как представителем государства закреплена в Западной Европе и США только в отношении банкнот и в некоторых случаях монет.

Здесь наличное обращение занимает крайне скромное место даже в расчетах населения — обычно менее 5—10%. Планирование наличного обращения отсутствует ввиду его бессмысленности: деньги автоматичес­ки «продаются» банками через отделения ЦБ по мере предъявления спро­са и не могут использоваться для покрытия дефицита государственного бюджета. Поэтому монополия на банкнотную эмиссию не подразумевает ее жесткого контроля или увязки с макроэкономическими показателями.

Эмиссия банкнот в принципе отличается от выпуска долговых обяза­тельств государства только тем, что банкноты — простые векселя до востре­бования — могут использоваться как законное платежное средство и по ним не надо платить процент. Поскольку современные деньги имеют кредитный характер, банковские счета, по сути, почти не отличаются от банкнот и пред­ставляют собой основной компонент денежной массы в обращении.

ЦБ развитых стран часто занимаются не только производством, но и ди­зайном, защитой банкнот от подделки, другими техническими вопросами.

Безналичная эмиссия составляет особую проблему. ЦБ не распола­гает ни формальной, ни фактической монополией на такую эмиссию, и она не равнозначна средствам на счетах коммерческих банков в ЦБ. Бан­ки держат в ЦБ главным образом обязательные резервы (чего от них тре­буют власти в порядке денежно-кредитного регулирования) и в мень­шей степени — средства для клиринговых расчетов. Безналичная эмиссия не совершается исключительно ЦБ. Коммерческие и прочие банки мо­гут создавать денежную массу теми же методами, что и ЦБ. Разница лишь в том, что коммерческие банки делают это для развития своих опера­ций, а ЦБ — при нехватке средств регулирования ликвидности банковс­кой системы. Анализ балансов ЦБ показывает, что объем их безналич­ной эмиссии незначителен по сравнению с деятельностью других банков.

Денежно-кредитная политика, основным проводником которой, как правило, является ЦБ, должна главным образом воздействовать на ва­лютный курс, процентные ставки и на общий объем ликвидности бан­ковской системы и, следовательно, экономики. Достижение этих задач преследует цель: стабилизировать экономический рост, удерживать без­работицу и инфляцию на низком уровне. Согласно уставу любой ЦБ обычно отвечает за стабильность денежного обращения и курса нацио­нальной валюты и в этих целях координирует свою политику с други­ми государственными органами. Чаще всего денежно-кредитная поли­тика представляет собой один из элементов всей экономической политики и прямо формируется на основе приоритетов правительства.

Взаимоотношения ЦБ и правительства в проведении денежно-кредит­ной политики, как правило, четко определены. Правительство ограниче­но в своих действиях и обычно не вмешивается в повседневную работу банка, согласовывая с ним лишь общую макроэкономическую политику.

 

 

2.2 Основные функции центральных банков

 

Центральный банк — прежде всего посредник между государством и остальной экономикой через банки. В качестве такого учреждения он призван регулировать денежные и кредитные потоки с помощью инст­рументов, которые закреплены за ним в законодательном порядке и реже по традиции. Инструментарий денежно-кредитной политики развитых капиталистических государств необычайно широк.

 

Основными функциями центрального банка являются:

─ эмиссия банкнот;

─  проведение денежно-кредитной политики;

─  рефинансирование кредитно-банковских институтов;

─  реализация валютной политики;

─  регулирование деятельности кредитных институтов;

─  функция финансового агента правительства;

─ организация платежно-расчетных отношений.

 

Рассмотрим перечисленные функции более подробно.

Эмиссия банкнот — эта функция является старейшей и одной из наиболее важных функций любого центрального банка. С развитием капитализма она претерпела существенные изменения: если на ран­них этапах становления кредитных систем коммерческие банки на­ряду с центральными банками проводили эмиссию банкнот, то в про­цессе сосредоточения эмиссии в ряде крупнейших коммерческих банков и трансформации этих кредитных учреждений в центральные банки монополия на выпуск бумаг закрепилась за одним банком — центральным.

В настоящее время ЦБ обладает исключительным правом на выпуск в обращение наличных денег, который реализуется в процессе кредито­вания коммерческих банков, государственного бюджета, покупки цен­ных бумаг в иностранной валюте.

В условиях золотого монометаллизма банкноты центрального банка имели двойное обеспечение: золотом и коммерческими векселями. После отказа от системы золотого стандарта эмиссия банкнот осуществляется пре­имущественно под правительственные облигации. В связи с этим непос­редственная связь банкнот с товарным обращением значительно ослабла.

 

Денежно-кредитная политика центрального банка как составная часть государственно-монополистического регулирования экономики представляет собой совокупность мероприятий, направленных на изме­нение денежной массы в обращении, объема кредитов, уровня процент­ных ставок и других показателей денежного обращения и кредита (со­вокупного денежного оборота).

Совокупный денежный оборот включает в себя наличную денежную массу в обращении и безналичные деньги на счетах в банках. Во всех странах каналы обращения наличной и безналичной денежной массы связаны между собой и образуют единое целое.

Структура совокупного денежного оборота по мере развития форм то­варного обмена и платежей расчетных отношений постоянно претерпевала изменения. До середины XIX в. наибольший удельный вес в совокупном объеме денежного оборота составляли наличные деньги, причем до 2/3 — золотые и серебряные монеты. В результате внедрения кредитных форм обращения и, прежде всего, системы безналичных расчетов доля налично-денежного компонента к 1913 г. едва достигала 15%, (удельный вес золотых монет был еще меньше), а в настоящее время не превышает 5—10%.

Регулирование совокупного денежного оборота осуществляется по­средством различных мер, одной из которых является применение це­левых ориентиров трансформации денежной массы в обращении.

Целевые ориентиры — установление верхних и нижних пределов динамики денежной массы — по своей сути, означают введение прямых ограничений на изменение объема денежной массы.

Важным моментом, влияющим на эффективность регулирования динамики денежной массы с помощью целевых ориентиров, является порядок их установления в виде контрольных цифр (во Франции), либо диапазона (в США), либо прогноза (в Японии).

Выбор показателей, используемых для установления целевых ориенти­ров, зависит от тенденций развития денежной сферы, задач, стоящих перед регулирующими органами, методов регулирования, которые обеспечивают выполнение намеченных ориентиров или минимизацию отклонения от них.

Как свидетельствует опыт, использование центральными банками различных стран целевых ориентиров динамики денежной массы спо­собствует повышению эффективности и надежности функционирования системы денежного регулирования.

Денежно-кредитная политика центрального банка направлена либо на стимулирование денежно-кредитной эмиссии — кредитная экспан­сия, т.е. оживление конъюнктуры в условиях падения производства, либо на ограничение денежно-кредитной эмиссии в периоды экономи­ческих подъемов, сопровождаемых «перегревами» конъюнктуры, — кре­дитная рестрикция.

Центральный банк использует при проведении денежно-кредитной политики комплекс инструментов, которые различаются по форме и объектам воздействия ,которые представлены на рисунке 4.

 

 

 

 

Рисунок 4 ─ Признаки классификации воздействия ЦБ на проведение денежно-кредитной политики

 

Все эти методы используются в единой системе. Главными инструментами   денежно-кредитной политики централь­ного банка являются:

─  установление минимальных резервных требований;

─  регулирование официальной учетной ставки;

─  операции на открытом рынке.

 

Определение приоритетности инструментов денежно-кредитной по­литики всецело зависит от тех целей, которые решает центральный банк на том или ином этапе развития страны. Так, в современных условиях  наибольшее значение в государствах Западной Европы и США приоб­ретают дисконтная политика и операции на открытом рынке, а установ­ление минимальных резервных требований постепенно отступает на вто­рой план. В странах же, где рыночные отношения расширяются установлению минимальных резервных требований отводится ключевое место, а операции на открытом рынке только начинают развиваться.

Операции на открытом рынке, т.е. купля-продажа центральным бан­ком ценных бумаг (преимущественно обязательств казначейства и го­сударственных корпораций, а также облигаций промышленных компа­ний и банков, коммерческих векселей, учитываемых ЦБ), получили широкое распространение в послевоенный период, что соответствова­ло общей тенденции перехода центральных банков к косвенным формам регулирования.

Среди операций на открытом рынке, осуществляемых центральным банком, доминируют операции с наиболее краткосрочными обязатель­ствами казначейства. Наиболее широко операции на открытом рынке как инструмент де­нежно-кредитного регулирования используются в США, где рынок цен­ных бумаг достаточно развит .

Операции на открытом рынке различаются в зависимости от:

─ условий сделки (купля-продажа за наличные или купля на срок с обязательной обратной продажей — так называемые обратные опера­ции — операции РЕПО);

─  объектов сделок (операции с государственными или частными бу­магами);

срочности сделки — краткосрочные (до 3 мес), долгосрочные (до 1 года и более) операции с ценными бумагами;

─ сферы проведения операций (только на банковском секторе рын­ка ценных бумаг или/и на небанковском секторе рынка);

─  способа установления ставок (определяются ли они центральным банком или рынком).

В зависимости от условий сделок с ценными бумагами на открытом рынке различают прямые и обратные операции.

 

Рефинансирование центральным банком коммерческих банков, т.е. предоставление им заимствований в случаях, когда они испытывают вре­менные финансовые трудности, — важное направление деятельности ЦБ. Цель рефинансирования заключается в том, чтобы влиять на состо­яние денежно-кредитной сферы. Выполняя функцию рефинансирова­ния, центральный банк выступает в качестве кредитора последней ин­станции или банка банков.

Первоначально политика рефинансирования использовалась исклю­чительно для оказания воздействия на состояние денежно-кредитного обращения. По мере развития рыночных отношений наряду с первич­ным предназначением рефинансирование все чаще стало использоваться как инструмент финансовой помощи коммерческим банкам. Ссуды цен­трального банка — источник временных ресурсов, необходимых для по­полнения истощенных резервов. Однако доступ к кредитам рефинанси­рования не является свободным, а рассматривается как привилегия. Возможность получения кредитов и их размер зависят от ряда факто­ров и, прежде всего, от состояния денежно-кредитной сферы страны и финансового положения кредитополучателя.

Кредиты рефинансирования предоставляются только устойчивым банкам, испытывающим временные финансовые трудности, и различа­ются в зависимости от:

—    формы обеспечения (учетные и ломбардные кредиты);

—    методов предоставления (прямые кредиты и кредиты, выдаваемые на основе проведенных аукционов);

—    сроков предоставления (среднесрочные — на 3—4 месяца п крат­косрочные — на 1 день или несколько дней);

—    целевого характера (корректирующие кредиты и продленные се­зонные кредиты).

Учетные (дисконтные) кредиты — ссуды, предоставляемые цент­ральным банком кредитно-банковским институтам под учет векселей, т.е. выдаваемые ЦБ посредством покупки у кредитно-банковских учреж­дений векселей до истечения их срока.

Центральные банки предъявляют к векселям, представляемым к уче­ту, определенные требования, касающиеся их видов, сроков действия, наличия и характера поручительства и т.д. В законах о центральном бан­ке каждой страны приводится перечень этих требований.

Общая сумма ссуд любого из ЦБ, выделяемая под учет векселей, лимитируется. Использование количественных ограничений объема учетных кредитов, имеющихся в распоряжении банков, посредством ус­тановления лимитов общей суммы переучитываемых заимствований — важный инструмент воздействия центрального банка на состояние де­нежно-кредитного обращения.

Ломбардные кредиты, предоставляемые ЦБ коммерческим банкам, — процентные ссуды под залог ценных бумаг.

Как и учетные кредиты, ломбардные кредиты применяются цент­ральным банком в целях регулирования банковской ликвидности и воз­действия на денежно-кредитную сферу.

В качестве залога ломбардных кредитов обычно используются ком­мерческие и казначейские векселя, отвечающие соответствующим требо­ваниям, беспроцентные казначейские обязательства и другие обязатель­ства центральных и местных органов власти, т.е. практически те виды ценных бумаг, которые допускаются к учету в центральном банке.

Наибольший удельный вес в совокупных кредитах рефинансирова­ния составляют краткосрочные (корректирующие) кредиты, предостав­ляемые центральным банком банковским институтам при отсутствии у них возможностей изыскать финансовые средства из других источников.

К числу учреждений, активно использующих кредиты ЦБ, относятся банки, специализирующиеся на кредитовании, прежде всего, сельского хозяйства.

Кредитные аукционы — широко практикуемая центральным банком форма предоставления кредитных ресурсов. Сложился следующий по­рядок проведения центральными банками кредитных аукционов: потен­циальные заемщики направляют в ЦБ, организующий торги, заявки с указанием объема кредитов, который они хотели бы получить, и уров­ня процентной ставки; на основе полученных заявок центральный банк устанавливает общую сумму аукционных кредитов, сроки их предостав­ления и минимальную сумму запрашиваемого кредита.

Право на участие в аукционе получают те претенденты, в заявках которых предусмотрены максимальные процентные ставки. При этом общая сумма заявленных кредитов должна соответствовать объему ссуд, выделяемых центральным банком на аукцион и его проведение.

Такой способ аукциона называется американским. Исходной став­кой кредитного аукциона для каждого участника здесь считается став­ка, предлагаемая в заявке; минимальной ставкой — наименьшая ставка, указанная в «выигравших заявках».

Второй способ проведения кредитных аукционов — голландский — предполагает установление в качестве исходной процентной ставки наи­меньшей процентной ставки, вошедшей в число выигрышных ставок.

Процентные платежи по аукционным кредитам осуществляются в соответствии с порядком, определенным центральным банком.

Другим способом предоставления ЦБ кредитов рефинансирования являются прямые кредиты, которые выдаются кредитно-банковским институтам по мере получения от них заявок на кредитные ресурсы.

 

Проведение валютной политики

Центральный банк осуществляет валютную политику, включающую в себя комплекс мероприятий, нацеленных на укрепление внешнеэконо­мических позиций страны. Направления валютной политики обусловли­ваются и политической ситуацией в государстве, состоянием его платеж­ного баланса и денежного обращения, а также внешними обязательствами, возникающими в результате участия этой страны в международных валютнокредитных организациях.

В самом общем виде валютная политика включает в себя:

—    регулирование валютного курса;

—    проведение валютного регулирования и валютного контроля;

—    формирование официальных валютных резервов и управление ими;

—    осуществление международного валютного сотрудничества и уча­стие в международных валютно-кредитных организациях.

Инструментами валютной политики являются валютные интервен­ции и (в той или иной степени) многие инструменты денежно-кредит­ного регулирования (дисконтная политика, операции на открытом рын­ке, установление резервных требований к банкам и др.).

Регулирование валютного курса — важнейшее направление деятель­ности центрального банка в валютной сфере.

Валютный курс — это соотношение между денежными единицами раз­личных стран. При золотом стандарте в основе валютного курса лежал ва­лютный паритет — отношение количества чистого золота, содержащегося в денежной единице одной страны, к количеству чистого золота в денежной единице другого государства; валютные курсы характеризовались относи­тельной устойчивостью, что обеспечивалось разменом банкнот на золото и возможностью перевоза золота из страны в страну. При бумажно-денежных системах границы колебаний валютного курса фактически отсутствуют.

Основные режимы валютных курсов, при выборе которых централь­ный банк исходит из сравнительных преимуществ (применительно к конкретным экономическим условиям данного государства):

—    фиксированный (определяется на базе одной валюты или валют­ной корзины);

—    «свободно плавающий» (стихийно складывающийся под воздей­ствием спроса и предложения на иностранные валюты);

—    «ползучий» (складывающийся в результате мелких и частых кор­ректировок обменной стоимости национальной валюты);

—    система множественности валютных курсов (использование нео­динаковых курсов национальной валюты при осуществлении различных видов внешнеэкономических операций);

—    двойная система (двойная корректировка курса национальной ва­люты — раздельно по коммерческим и финансовым операциям).

Важнейший механизм регулирования валютных курсов — валютные интервенции, т.е. прямое вмешательство центрального банка в функци­онирование валютного рынка посредством купли-продажи валюты.

Другой часто практикуемый способ регулирования валютного кур­са — дисконтная политика, реализуемая путем понижения или повы­шения официальной учетной ставки центрального банка.

Валютное регулирование и валютной контроль — совокупность ме­роприятий и нормативных правил, установленных в законодательном или административном порядке и направленных на уравновешивание платежных балансов, поддержание курса национальной валюты и дос­тижение прочих целей во внешнеэкономической сфере.

Одна из форм валютного регулирования — валютные ограничения, кото­рые используются в случаях недостаточности или неэффективности практи­ки валютных интервенций. Жесткость валютных ограничений зависит от кон­кретной ситуации во внешнеэкономической области той или иной страны.

Еще одной составной частью валютной политики являются форми­рование официальных валютных резервов и управление ими.

Центральные банки периодически пересматривают структуру валют­ных резервов, увеличивая удельный вес валют, которые в данный мо­мент являются наиболее устойчивыми.

' В настоящее время главной резервной валютой, в которой центральные банки держат свои золотые запасы, продолжает оставаться доллар США. Вместе с тем в качестве резервных валют все чаще используются японская йена, фунт стерлингов, а также евро—валютная единица стран - членов ЕС.

Центральный банк практикует следующие формы размещения валют­ных резервов: государственные ценные бумаги, выраженные в иностран­ной валюте, и депозиты, размещаемые в банках за границей. Наиболее привлекательными и широко используемыми являются государственные ценные бумаги США, преимущественно казначейские обязательства.

 

Регулирование деятельности банков

Контроль над работой банков проводится для того, чтобы обеспе­чить устойчивость некоторых из них, и предусматривает целостный и непрерывный надзор за осуществлением каждым банком его функций в соответствии с действующим законодательством и инструкциями.

Банковский надзор преследует две цели:

—    защиту вкладчика от возможных потерь;

—    поддержание стабильности на финансовом рынке посредством предотвращения системных рисков.

' При реализации центральным банком функции надзора и контроля над деятельностью коммерческих банков в его задачу входят:

—    выдача лицензий на банковскую деятельность;

—    проверка отчетности, предоставляемой банками;

—    ревизии на местах;

—    контроль соблюдения норм банковских операций.

Выдача лицензий на банковскую деятельность. Центральный банк выдает банковскую лицензию юридическим лицам на осуществление банковских операций. Лицензирование является средством, с помощью которого ЦБ определяет возможности создаваемых кредитных инсти­тутов, позволяющие им осуществлять банковскую деятельность.

Важнейшими показателями финансового состояния банка, завися­щими от внутрибанковской системы управления, являются:

—    достаточность капитала (отношение собственных средств к лик­видным активам);

—    качество его активов с точки зрения риска ликвидности;

доходность, или прибыльность (уровень прибыли на одну акцию или на одного занятого);

ликвидность (способность банка своевременно оплачивать свои обязательства) — соотношение ликвидных и прочих активов.

Финансовое состояние банка во многом обусловливается качеством его активов, глубокий анализ которых и выявление их элементов, кото­рые не возвращаются или же имеют завышенную стоимость, могут быть осуществлены лишь во время инспектирования на месте. Однако пре­доставляемую банком отчетную документацию следует рассматривать как информацию о состоянии его активов и на ее основе в некоторой степени можно оценить кредитные риски банка.

Величина капитала банка, качество его активов непосредственно свя­заны с его доходностью (прибыльностью). На базе отчетной документа­ции может быть определена доходность как отношение чистой прибыли после налогообложения до выплаты дивидендов к общей сумме активов.

Во многих странах органы надзора устанавливают показатели лик­видности, которые отражают требования по поддержанию банками оп­ределенного соотношения между ликвидными активами и величиной депозитов с разбивкой их по типам.

Такими показателями следует считать соотношения между:

—    предоставленными кредитами и депозитами;

—    ликвидными активами и депозитами (или суммой депозитов и кредитов, полученных в центральном банке или в других банках);

—    основными депозитами (которые, вероятнее всего, останутся в банке) и общей их суммой.

На основе оценок различных аспектов, определяющих финансовые позиции банка, формулируется общее заключение о его финансовом положении, даются рекомендации о необходимости принятия соответ­ствующих мер.

Ревизии на местах позволяют центральному банку осуществлять неза­висимую проверку отдельных операций банка и его финансового положе­ния в целом. Основное внимание уделяется прежде всего анализу банков­ских активов, в первую очередь кредитов и ценных бумаг, что объясняется необходимостью определить устойчивость и ликвидность банка. Активы, не отвечающие принятым стандартам, рассматриваются отдельно.

Надзор за соблюдением норм банковских операций осуществляется по следующим позициям:

—    соотношение капитала с активами;

—    установление лимитов кредитования одного заемщика;

—    соблюдение нормативных коэффициентов ликвидности;

—    изменение доходности в результате колебаний процентных ставок;

—    выполнение правил регулирования банковских слияний.

 

Функция финансового агента правительства

Являясь по своему статусу финансовым агентом правительства, цен­тральный банк осуществляет операции по размещению и погашению го­сударственного долга, кассовому исполнению бюджета, ведению текущих счетов правительства, надзору за хранением, выпуском и изъятием из об­ращения монет и казначейских билетов, а также переводу валютных средств при осуществлении расчетов правительства с другими странами.

Важная роль центрального банка в решении таких проблем, как предос­тавление кредитов на покрытие государственных расходов и дефицита го­сударственного бюджета, соответствует его роли кредитора своей страны.

В зависимости от места размещения государственные займы подраз­деляются на внутренние (размещаемые внутри страны) и внешние (реа­лизуемые на иностранных денежных рынках в валюте либо страны-кре­дитора, либо государства-заемщика, либо в валюте третьей страны).

По способу размещения внутренние государственные займы быва­ют свободно обращаемые, реализуемые по подписке и принудительные; по видам доходности — процентные (по которым ежегодно выплачива­ется равными долями твердый доход), выигрышные и лотерейные (до­ход по которым может быть получен в случае выхода облигации в ти­раж погашения или тираж выигрышей).

Развитие государственного кредита сопровождалось созданием до­вольно сложной структуры управления государственным долгом. К чис­лу важнейших мероприятий в этой области относится выявление источ­ников новых займов и кредитов, их размеров и условий привлечения, способов размещения.

Распределение функций в сфере управления государственным дол­гом между центральным банком, казначейством или министерством финансов зависит от особенностей исторического развития страны, ее традиций и положения центрального банка.

Основными методами финансирования внутреннего государствен­ного долга являются:

—    денежная эмиссия;

—    прямые кредиты центрального банка;

—    выпуск государственных займов.

 

Наиболее простой способ финансирования государственного долга и го­сударственного бюджета — денежная эмиссия, в результате которой увели­чивается объем доходов за счет разницы между номинальной и реальной сто­имостью денег. Самым серьезным отрицательным последствием широкого использования денежной эмиссии становится переполнение каналов денеж­ного обращения платежными средствами, не обеспеченными реальными ак­тивами, которое ведет к обесценению денег и усилению инфляции.

Длительное время весьма распространенным способом покрытия дефицита государственного бюджета были прямые кредиты централь­ного банка правительству, но в последние годы их использование в ряде стран с рыночной экономикой весьма ограничено.

Государственные займы применяются для покрытия бюджетных де­фицитов страны путем аккумуляции временно свободных средств фи­зических и юридических лиц (населения, банков, страховых, промыш­ленных и прочих компаний), предоставляются на определенный срок на условиях выплаты дохода и оформляются удостоверяющими долговы­ми обязательствами в бумажной или безбумажной форме.

Существуют рыночные, нерыночные и специальные выпуски облига­ционных займов. Рыночные ценные бумаги свободно покупаются и про­даются на денежном рынке и не могут быть предъявлены к погашению до установленных при выпуске государственного займа сроков. Нерыночные ценные бумаги нельзя продавать или покупать, но они могут быть досроч­но предъявлены к погашению. Специальные выпуски государственных зай­мов распределяются среди конкретных учреждений и фондов — их ценные бумаги не подлежат купле-продаже на денежном рынке.

Держателями государственных займов являются коммерческие бан­ки, небанковские кредитно-финансовые институты, промышленные кор­порации и юридические лица.

Выполняя функцию финансового агента правительства, центральный банк реализует кассовое исполнение бюджета — прием, хранение и вы­дачу государственных бюджетных средств, ведение учета и отчетности.

Согласно международной практике существуют казначейская, бан­ковская и смешанная системы кассового исполнения бюджета. При каз­начейской системе кассовое исполнение бюджета возложено на особые органы министерства финансов — приписные кассы, при банковской — на центральный банк, при смешанной — на казначейство и центральный банк. На ранних этапах развития кредитно-финансовой системы кассо­вое исполнение бюджета являлось функцией казначейства; по мере раз­вития банковской системы эта обязанность постепенно перешла к бан­кам, в основном, к центральному банку.

В основу кассового исполнения бюджета положен принцип единства кассы, т.е. все мобилизованные государственные доходы направляются на единый счет министерства финансов в центральном банке, с которо­го черпаются средства для осуществления государственных расходов. Центральный банк, таким образом, выступает кассиром правительства.

Единство кассы предоставляет министерству финансов возможность постоянно контролировать поступление средств на его счет и отслежи­вать движение кассовой наличности, своевременно предотвращать кас­совые разрывы; обеспечивать централизацию государственных бюджет­ных средств и балансирование доходов и расходов каждого из бюджетов, образующих в совокупности бюджетную систему страны.

В процессе кассового исполнения бюджета центральные банки акку­мулируют бюджетные поступления, выдают финансовые средства, зачис­ленные на счета федерального и местных бюджетов, ведут учет поступ­лений и платежей федерального и местного бюджетов, предоставляют финансовым органам отчеты о кассовом исполнении этих бюджетов.

 

Организация платежно-расчетных отношений

Центральные банки начали участвовать в организации платежей между коммерческими банками в период фундаментальных изменений в технологии платежей — перехода к бумажно-денежному обращению. Внедрение в повседневную жизнь не имеющих стоимости бумажных денег потребовало создания расчетных систем, пользующихся довери­ем. Ответственность за осуществление платежей взял на себя централь­ный банк, имеющий безупречное финансовое положение и большой ав­торитет.

Задачами центрального банка в организации платежной системы страны являются:

—    поддержание стабильности финансовой структуры;

—    обеспечение эффективного функционирования платежной системы;

—    проведение денежно-кредитной политики.

Стабильность финансовой системы непосредственно связана со ста­бильностью внутренней платежной системы, т.е. обусловлена наличи­ем надежного механизма платежей, который позволяет бесперебойно осуществлять межбанковские операции по взаимозачетам и платежам и дает возможность устранять возникающие проблемы (например, не­платежеспособность одного из ее участников, вызывающую цепную ре­акцию неплатежей и создающую угрозу для устойчивости всей финан­совой системы в целом).

 

 

2.3 Банк России как орган контроля и регулирования деятельности коммерческих банков

 

 

Монетаристские методы регулирования экономики в России стали при­меняться с 1991 г. в соответствии с законами № 394-1 «О центральном бан­ке Российской Федерации (Банке России)» от 02.12.1990 г. (в редакции от 26.04.1995 г., с изменениями и дополнениями от 27.12. 1995 г., 20.06.1996 г., 27.02., 28 .04.1997 г, 4.03, 31.07.1998 г., 8.07.1999 г.) и «О банках и банковс­кой деятельности в РСФСР», также принятом в декабре 1990 г. Данные за­коны со всеми последующими изменениями являются правовой основой де­нежно-кредитной политики России. В этих законах определены статус, задачи, функции, полномочия и принципы организации и деятельности Цен­трального Банка РФ, структура банковской системы России, ее функции, порядок и виды деятельности коммерческих банков, а также изложены ме­тоды регулирования и контроля работы коммерческих банков для обеспе­чения сбалансированности совокупного спроса и предложения.

ЦБ России (ЦБР) — главный банк государства. Он не зависим от рас­порядительных и исполнительных органов власти. ЦБР — экономичес­ки самостоятельное учреждение. Статус, задачи, функции, полномочия и принципы организации деятельности Банка России определяются Кон­ституцией Российской Федерации и другими федеральными законами. Он подотчетен только Федеральному Собранию Российской Федерации. Задача ЦБ РФ заключается в том, чтобы методами экономического и ад­министративного воздействия в процессе проведения денежно-кредитной политики способствовать укреплению и развитию экономики России.

Основными функциями ЦБР являются: эмиссия банкнот, органи­зация платежно-расчетных отношений, регулирование деятельности кредитных институтов путем формирования денежно-кредитной поли­тики и рефинансирования кредитно-банковских институтов, осуществ­ление валютной политики, а также исполнение функций финансового агента правительства.

В настоящее время ЦБР обладает исключительным правом на вы­пуск в обращение наличных денег, который осуществляется в процессе кредитования коммерческих банков, государственного бюджета, покуп­ки ценных бумаг в иностранной валюте.

Денежно-кредитная политика ЦБР является составной частью государ­ственного регулирования экономики. Она включает в себя совокупность мероприятий, направленных на изменение денежной массы в обращении, объема кредитов, уровня процентных ставок и других показателей денеж­ного обращения и кредита (совокупного денежного оборота).

При проведении денежно-кредитной политики Центральный Банк РФ использует прямые и косвенные меры воздействия в единой системе.

Одна из основных мер влияния на денежно-кредитную политику заклю­чается в установлении минимальных резервных требований и выражается в формировании Фонда обязательного резервирования (ФОР). Этот метод относится к косвенным методам регулирования денежного обращения.

Другим косвенным инструментом влияния на денежно-кредитную политику стало регулирование официальной учетной ставки Централь­ного банка. Учетная ставка используется ЦБ в операциях с коммерчес­кими банками по учету краткосрочных государственных облигаций, ком­мерческих векселей и других ценных бумаг, отвечающих требованиям Центрального банка. Таким образом, ЦБР определяет стоимость привле­чения кредитных ресурсов коммерческих банков. Уровень официальной учетной ставки ориентировочно определяет рыночные ставки по банков­ским кредитам. Влияние ставок рефинансирования, устанавливаемых Центральным банком, распространяется на всю экономику России.

ЦБ РФ использует процентную политику для воздействия на ры­ночные процентные ставки в целях укрепления рубля.

Еще одним методом регулирования объемов кредитных ресурсов являются операции на открытом рынке.

Возможность проведения операций на открытом рынке непосред­ственно после принятия решения Центральным банком и в произволь­ных объемах делает этот метод регулирования удобным для изъятия из­быточной массы из обращения.

В России под операциями на открытом рынке подразумевается куп­ля-продажа ЦБ РФ государственных ценных бумаг, прежде всего обли­гаций и других обязательств. Эмитентом ценных бумаг является Пра­вительство в лице Министерства финансов. ЦБ РФ играет роль главного дилера и агента по обслуживанию государственного долга.

Операции с ценными бумагами позволяют: осуществить через ЦБ РФ временное заимствование у коммерческих структур, коммерческих банков и населения временно свободных денег для Правительства; со­кратить инфляционное финансирование дефицита государственного бюджета; использовать государственные ценные бумаги для проведения Центральным банком России кредитной политики и на ее основе регу­лировать общую массу денег в обращении, а также повысить надежность коммерческих банков, формирующих свои активы путем приобретения ценных бумаг, гарантированных государством.

Центральный банк России является проводником валютной поли­тики, которая предусматривает комплекс мероприятий, направленных на укрепление внешнеэкономических позиций страны. Цель валютной политики Банка России - проведение валютного регулирования и ва­лютного контроля, формирование официальных валютных резервов и управление ими, регулирование валютного курса, а также осуществле­ние международного валютного сотрудничества России.

Методы валютного регулирования ЦБР представлены на рисунке 5.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Устанавливает порядок обязательного перевода, ввоза и пересылки в РФ иностранной валюты и ценных бумаг в иностранной валюте, принадлежащих резидентам, а также случаи и условия открытия резидентами счетов в иностранной валюте в банках за пределами РФ

Устанавливает единые формы учета, отчетности, документации и статистики валютных операций, в том числе уполномоченными банками, а также порядок и сроки их представления

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Рисунок 5 — Методы валютного регулирования Центрального Банка России

 

 

Инструментами валютной политики являются валютные интервен­ции и, в той или иной степени, многие инструменты денежно-кредит­ного регулирования (дисконтная политика, операции на открытом рын­ке, установление резервных требований к банкам и др.).

До 1992 г. в России валютные операции были монополией государства. Вся поступающая в страну валюта в обязательном порядке продавалась Вне­шэкономбанку. В1991 г. в составе Госбанка СССР был создан Центр проведе­ния межбанковских валютных операций. В1992 г. 30 ведущих коммерческих банков и ЦБ РФ учредили Московскую межбанковскую валютную биржу (ММВБ). На бирже регулярно устанавливается курс рубля по отношению к доллару США. Биржевой курс рубля стал наиболее точным индикатором динамики макроэкономических процессов и инструментом воздействия на них. Учитывая роль валютного курса и его влияние на денежное обращение в стране, ЦБ РФ осуществляет валютное регулирование, организует валют­ный контроль, публикует курс рубля по отношению к иностранным валютам и регламентирует порядок расчетов с иностранными государствами.

           Эффективной системой валютного регулирования является валютная интервенция. Суть ее состоит в том, что ЦБ РФ вмешивается в опера­ции на валютном рынке с целью воздействовать на курс рубля путем куп­ли или продажи иностранной валюты. С переходом к свободному опре­делению курса рубля на бирже его курс начал снижаться. Однако ЦБ РФ благодаря валютной интервенции обеспечил плавное изменение курса рубля и тем самым предотвратил развал денежной системы страны.

ЦБ РФ предпринимает ряд административных мер, позволяющих регулировать валютный курс в направлении, которое способствует укреп­лению денежного обращения. К таким мерам, в частности, относятся:

—    решение об обязательной продаже части экспортной выручки;

—    ограничение операций коммерческих банков по купле-продаже валюты на валютном рынке;

—    разработка ЦБ РФ совместно с Таможенным комитетом России системы методов экономического и административного воздействия на клиентов банков, несвоевременно отчитывающихся по приходу грузов, купленных за валюту;

—    установление в 1996—1998 гг. верхнего и нижнего пределов колеба­ния курса рубля при операциях на валютном рынке — «валютного коридо­ра», который позволил ЦБ РФ обеспечить равномерную и предсказуемую динамику валютного курса, увязанную с другими макроэкономическими показателями, в том числе с темпами инфляции и процессом сближения уровня внутренних цен с уровнем мировых цен.

Большое внимание ЦБ РФ уделяет регулированию обращения на­личной валюты. В России запрещается использование иностранной ва­люты в розничной торговле. В то же время коммерческие банки имеют право открывать обменные пункты для совершения официальных опе­раций с иностранной валютой.

Еще одной составной частью валютной политики следует считать формирование официальных валютных резервов и управление ими.

Валютные резервы ЦБ РФ состоят из золота, официальных запасов иностранной валюты, находящихся на счетах Центрального банка, а так­же в банках за рубежом, либо вложенных в иностранные ценные бума ги. Они используются для проведения международных расчетов и обес­печивают стабильность национальной валюты.

В целях поддержания валютных резервов на приемлемом уровне ЦБР управляет ими.

Контроль над деятельностью банков проводится для обеспечения их устойчивости и поддержания стабильности на финансовом рынке по­средством предотвращения системных рисков.

Контроль ЦБР предусматривает целостный и непрерывный надзор за работой банка в соответствии с действующим законодательством и инструкциями.

Осуществляя функции надзора и контроля над деятельностью ком­мерческих банков, Центральный банк РФ выполняет и другие задачи: выдает лицензии на банковскую деятельность, проверяет отчетность, представляемую банками, проводит ревизии на местах и контролирует соблюдение банками норм банковских операций.

 

 

 

Заключение

 

 

Термин «банк» происходит от итальянского слова «банко», что означа­ет лавка, скамья или конторка, за которой менялы оказывали свои услуги.

С древнейших времен потребности общественной жизни заставля­ли людей заниматься посреднической деятельностью, выражавшейся во взаимных платежах, связанных с обращением монет, различных по весу и содержанию драгоценных металлов.

В Англии, ставшей в XVII в. самой передовой индустриальной страной мира, первыми банкирами были, как правило, золотых дел мастера.

Корни российских банков тянутся к эпохе Великого Новгорода (XII—XV вв.). Уже в то время осуществлялись банковские операции, принимались денежные вклады, выдавались кредиты под залог и т.д.

В 1914—1917 гг. кредитная система России включала: государствен­ный банк, коммерческие банки, общества взаимного кредита, городские общественные банки, учреждения ипотечного кредита, кредитную коо­перацию, сберегательные кассы, ломбарды. В 1914 г. действовали 115 фондовых бирж.

До Октябрьской революции кредитная система России состояла из че­тырех уровней: центральный банк; система коммерческих и земельных бан­ков; страховые компании; ряд специализированных институтов.

В 1930-е гг. кредитная система была реорганизована, следствием чего стали ее чрезмерное укрепление и централизация. По существу, остал­ся лишь один уровень, включавший Госбанк, Строительный банк, Банк для внешней торговли. Реорганизация банковской системы в 1987 г. но­сила прежний административный характер. В 1988 г. были созданы пер­вые коммерческие банки, ставшие фундаментом для формирования ры­ночных отношений и структур в банковской сфере. Создание такого рынка означало замену административно-командных отношений на гиб­кие (экономические) методы, позволяющие перемещать финансовые ре­сурсы в сферы наиболее эффективного применения.

В результате в России практически сформировалась двухуровневая банковская система: I уровень — Центральный банк России; II уро­вень — коммерческие банки и другие финансово-кредитные учреждения, осуществляющие отдельные банковские операции.

Основные итоги 2000 г. свидетельствуют о том, что действия Банка России и Правительства Российской Федерации, направленные на ре­структуризацию банковской системы и улучшение положения в банков­ской сфере, дали свои положительные результаты и позволили закре­пить и развить позитивные тенденции, начало которым было положено в 1999 г. Продолжает наращиваться ресурсная база банков. Все большую роль в ней играют средства предприятий и организаций. Рост капитала и ресурсной базы кредитных организаций, определенное повышение ка­чества их кредитного портфеля способствуют постепенному улучшению показателей финансовой устойчивости банковской системы. Однако на­ряду с некоторыми благоприятными тенденциями, которые ни в коем случае нельзя переоценивать, развитие банковской системы России по-прежнему осложняется рядом нерешенных проблем.

Основными факторами рисков являются: низкий темп структурных преобразований в экономике, несовершенство системы налогообложе­ния, низкая кредитоспособность многих отечественных предприятий, недостаточный уровень раскрытия ими информации, а также слабость нормативно-правовой базы, обеспечивающей права кредиторов.

Проблемы капитализации банковской системы в настоящее время проявляются в отставании темпов наращивания капитальной базы от темпов роста активов и обязательств банков.

На современном этапе развития международной банковской систе­мы можно выделить два основных типа организации банковской сис­темы в развитых странах:

─ кредитная система с центральным банком;

─кредитная система с федеральным резервом.

Статус доллара США как мировой резервной валюты на протяже­нии полусотни лет после подписания Бреттон-Вудского соглашения да­вал США немалое преимущество.

В силу наличия в развитых странах Европы системы разрозненных центральных государственных банков, каждый из которых эмитировал собственную национальную валюту, европейской банковской системе было очень сложно конкурировать с Федеральной резервной системой США. В 1962 г., несмотря на действие в это время Бреттон-Вудской сис­темы золотовалютного стандарта, которая устанавливала фиксированные соотношения между валютами, Европейская комиссия провозгласила пе­реход к единой европейской валюте в качестве одной из стратегических целей.

Европейские банки активно ин­тегрируются в настоящий момент в валютные рынки, рынки капитала и рынки банковских услуг других стран и регионов.

Замедление роста экономики и спады на биржевых рынках приво­дят к сокращению прибылей. Все это вынуждает банки проводить бо­лее жесткую политику по отношению к корпоративным клиентам, ко­торая может, в частности, означать отказ от выдачи стабилизационного кредита слабой компании или смену ее менеджмента по инициативе бан­ков до того момента, когда положение компании становится катастро­фическим.

Таким образом, начало XXI в. характеризуется новыми типами вза­имоотношений банков и клиентов, в которых решающая роль принад­лежит банкам, предоставившим миллиардные кредиты или владеющи­ми значительными пакетами акций корпораций.

Центральный банк России интересуют в первую очередь состояние и устойчивость банковской системы страны. Он анализирует степень соблюдения банками экономических нормативов, периодичность отчис­лений в централизованные фонды и определяет эффективность государ­ственного регулирования банковской деятельности.

Первые ЦБ возникли 300 лет назад (Шведский Риксбанк в 1668 г.), но повсеместное распространение и современное значение они приоб­рели только в последние десятилетия XX в.

Центральный банк сегодня является ключевым элементом финан­сово-кредитной системы любого развитого государства. Он выступает проводником официальной денежно-кредитной политики. В свою оче­редь, денежно-кредитная политика наряду с бюджетной составляет ос­нову всего государственного регулирования экономики.

Высокая степень независимости ЦБ обусловлена его задачами, в осо­бенности основной из них, которая в любой стране обычно определяется как поддержание денежно-кредитной и валютной стабильности в целях обеспечения антиинфляционного экономического роста. Принципиаль­ное значение имеет четкое разграничение государственных финансов и банковской системы, т.е. ограничение возможности правительства пользо­ваться средствами ЦБ.

Денежно-кредитная политика государства, главным проводником которой, как правило, является ЦБ, должна в основном воздействовать на валютный курс, процентные ставки и на общий объем ликвидности банковской системы и, следовательно, экономики. Достижение этих це­лей позволяет добиться стабильности экономического роста, снизить уровень безработицы и инфляции.

Функция эмиссии банкнот является старейшей и одной из наибо­лее важных функций центрального банка.

В результате проведения центральным банком операций на открытом рынке увеличивается (при продаже ценных бумаг) или уменьшается (при покупке ценных бумаг) объем собственных ресурсов коммерческих бан­ков в отдельности и банковской системы в целом, что влечет за собой из­менение стоимости кредита и, как следствие, спроса на деньги.

Наиболее широко распространены в зарубежных странах такие меры административного воздействия, как регулирование уровня процентных ставок коммерческих банков, объемов кредитов, направления портфель­ных инвестиций.

Центральный банк проводит валютную политику, которая включа­ет в себя комплекс мероприятий, направленных на укрепление внешне­экономических позиций страны.

Центральный банк выдает банковскую лицензию юридическим ли­цам на проведение банковских операций. Лицензирование становится средством, с помощью которого ЦБ определяет возможности создавае­мых кредитных институтов, позволяющие им осуществлять банковскую деятельность.

Важный этап надзорной деятельности — дистанционный (докумен­тарный) надзор, т.е. проверка отчетности, которую представляют бан­ки. Постоянный контроль за отчетностью позволяет органам надзора заранее выявить проблемы, которые могут вызвать риск неплатежеспо­собности банков, их банкротство.

Статус, задачи, функции, полномочия и принципы организации и де­ятельности Центрального банка РФ, структура банковской системы России и ее функции, а также виды деятельности коммерческих банков и методы регулирования и контроля их работы, позволяющие обеспе­чить сбалансированность совокупного спроса и предложения, опреде­лены законами «О центральном банке России» и «О банках и банковс­кой деятельности».

ЦБР обладает исключительным правом на выпуск в обращение на­личных денег.

Функции ЦБР по регулированию денежно-кредитной политики го­сударства и инструменты, позволяющие ЦБ РФ осуществлять данное регулирование, практически совпадают с описанными выше функция­ми и методами деятельности центральных банков.

 

 

Скачать: kursach.-suschnost-poyavleniya-bankov.rar