2.3 Оценка силы воздействия производственного рычага на финансово - хозяйственную деятельность ОАО «Казаньоргсинтез».
В соответствии с выбранной методикой автора Поляк Г.Б, для оценки силы воздействия производственного рычага, все затраты организации следует разделить на постоянные и переменные. При этом следует отметить, что подобное деление затрат носит условный характер, в силу специфики деятельности каждого предприятия. В нашей организации деление затрат на постоянные и переменные мы будет проводить на основе данных Формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках»:
1) Строка 20 «Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг». В этой строке отражается сумма расходов по обычным видам деятельности, связанных с изготовлением и продажей продукции, приобретением и продажей товаров, с выполнением работ, оказанием услуг. К расходам по обычным видам деятельности относятся также амортизационные отчисления и расходы по содержанию основных средств и других внеоборотных активов. Следовательно, она зависит от объемов производства продукции и относится к переменным затратам.
2) Строка 30 «Коммерческие расходы». В этой строке производственные предприятия отражают сумму затрат, связанных со сбытом
продукции, затраты на затаривание и упаковку готовой продукции, на погрузочно-разгрузочные работы и пр. Эти затраты отражаются на счете 44 «Расходы на продажу». Данную статью также отнесем к переменным затратам.
3) Строка 40 «Управленческие расходы». По этой строке отражаются расходы а том случае, если в соответствии с учетной политикой, единовременно списываются общехозяйственные расходы, в качестве условнопостоянных, в дебет
счета 90. следовательно, будем относить их к постоянным.
4) Строка 100 «Прочие расходы». По этой строке отражаются такие расходы как: расходы, связанные с предоставлением за плату во временное пользование активов организации, в том числе объектов интеллектуальной собственности (если это не является основным видом деятельности для организации), расходы, связанные с участием в уставных капиталах других организаций (если это не является основным видом деятельности для организации), штрафы, пени, неустойки за нарушение условий договоров, причитающиеся к уплате организацией; убытки прошлых лет, признанные в отчетном году, суммы дебиторской задолженности, по которой истек срок исковой давности, других долгов, нереальных для взыскания; отрицательные курсовые разницы, и др. Следовательно, их мы будем так же относить к постоянным.
Сила воздействия производственного рычага определяется как частное от деления выручки от реализации за минусом переменных затрат на прибыль организации.
Рассчитаем силу воздействия производственного рычага по каждому
году:
СВ пр.р2008 г.= (23 468 799 - (18 755 449+ 920 615))/ 1 671 728 = 2,268751 тыс. руб.
СВ пр.р2009 г.= (22 500 665- (19 167 718+ 768 220))/ 800 099 = 3,205512 тыс. руб.
СВ пр.р2010 г.= (33 730 463- (27 314 884+ 633 494))/ 4 119 042= 1,403745 тыс. руб.
По полученным данным можно сделать вывод, что в 2008 году сила воздействия производственного рычага составила 2,27, то есть при росте выручки на 1 %, прибыль вырастет на 2,27%. В 2009 году это значение равно 3,21%, в 2010 году - 1,4%.
Очевидно, что чем больше доля переменных затрат в общих текущих затратах предприятия, тем больше сила воздействия выручки на прибыль.
Однако, расчет силы воздействия производственного рычага дает обобщенные выводы о влиянии затрат на прибыль организации, поэтому анализ целесообразно дополнить расчетом показателя порога рентабельности и запаса финансовой прочности:
Порог рентабельности характеризует достижение такого объема производства, при котором достигается окупаемость постоянных и переменных затрат. При этом, чем меньше значение порога рентабельности, тем быстрее окупаются затраты и наоборот.
Рассчитаем порог рентабельности по каждому году:
П рент.2008 г= 7 683 100/ 0,161608= 47541716 тыс. руб.
П рент.2009 г = 8 530 513/ 0,113984= 74839238 тыс. руб.
П рент.2010 г = 27 948 378/ 0,866468= 32255532 тыс. руб.
По полученным данным можно сделать следующие выводы:
В 2008 году при выручке равной 47541716 тыс. руб. текущие затраты окупались бы полностью, однако как видно из отчетности выручка по итогам этого года составила 23 468 799 тыс. руб., текущие затраты били покрыты не полностью, и как следствие организация получила убытки в размере 2 796 042 тыс. руб.
В 2009 году порог окупаемости затрат составил 74839238 тыс. руб., выручка по итогам этого года составила 22 500 665 тыс. руб., текущие затраты били покрыты не полностью, и как следствие организация получила убытки в размере 2 114 523 тыс. руб. В 2010 году организации удалось покрыть текущие затраты за счет превышения выручки над порогом окупаемости затрат на 1 474 931 тыс. руб., и по итогам года организация получила чистую прибыль в размере 1 141 621 тыс. руб. запас финансовой прочности при этом составил 1 474 931 тыс. руб.
Графически данную зависимость можно представить следующим образом:
Рисунок 2 - Влияние порога рентабельности на величину чистой прибыли.
По результатам анализа можно сказать, что анализируемая нами организации в 2008 и в 2009 году работала с убытком и величина выручки была не способна покрыть текущие затраты. Лишь в 2010 году удалось получить прибыль и за счет выручки покрыть текущие затраты. При этом запас финансовой прочности составил 1 474 931 тыс. руб.